Guia de negociação de mercadorias para principiantes
Embora existam inúmeros mercados disponíveis para negociadores e investidores, o mercado de mercadorias é considerado um dos mais antigos ainda em existência.
As mercadorias desempenham um papel fundamental, não só no domínio financeiro, mas também no nosso quotidiano, constituindo a espinha dorsal dos bens essenciais de que dependemos.
Então, o que são exatamente mercadorias, o que é a negociação de mercadorias e como começar a negociar mercadorias enquanto principiante?
Este artigo do guia para principiantes na negociação de mercadorias responde às perguntas anteriores, uma vez que apresenta os princípios básicos da negociação no que diz respeito ao mercado de mercadorias.
O que são Mercadorias?
Resumidamente, as mercadorias referem-se a bens que funcionam como produtos intercambiáveis e que servem principalmente como fatores de produção no fabrico de outros bens ou serviços.
Que diferentes tipos de mercadorias existem?
As mercadorias abrangem uma gama diversificada de mercados, mas estes podem ser segmentados em duas categorias principais: matérias-primas de extração ou minerais e matérias-primas agrícolas ou pecuárias:
Matérias-primas de extração ou minerais
As matérias-primas de extração ou minerais ("hard commodities") referem-se a recursos naturais, nomeadamente metais como o Ouro (XAU), ou energéticos como o Petróleo (CL). Como tal, as matérias-primas de extração ou minerais podem ser mineradas ou extraídas da terra.
Matérias-primas agrícolas ou pecuárias
As matérias-primas agrícolas ou pecuárias ("soft commodities") são os produtos de base agrícola que são cultivados e que podem incluir animais como o gado (LE) e produtos como o Café Arábica (KC) ou o trigo (ZW).
Tipos de mercados de mercadorias
Nos segmentos de matérias-primas agrícolas ou minerais, é essencial familiarizar-se com os vários tipos de mercadorias antes de se envolver em negociações. A compreensão destes mercados específicos é crucial para satisfazer eficazmente as suas necessidades de negociação, dadas as suas especificações distintas. Entre os principais mercados de mercadorias contam-se os seguintes:
Energia
Os mercados da energia englobam mercadorias que podem ser utilizadas para gerar energia, como o petróleo bruto, o petróleo brent (EB) e a gasolina (RB).
Metais
Os metais podem referir-se a materiais utilizados no fabrico de joalharia, como a prata (XAG) e o ouro, ou a outros materiais que podem ser utilizados na produção de produtos elétricos, como o cobre (HG).
Agricultura
Os mercados agrícolas incluem fontes alimentares ou materiais utilizados no fabrico de certos produtos alimentares. Estas podem variar entre o café, o milho (ZC) e a soja (ZS) e o gado.
Como funciona a negociação de mercadorias
A negociação de mercadorias envolve a compra e venda destas (enquanto produtos subjacentes).
Isto pode ser feito através da negociação de CFD de mercadorias, de futuros de mercadorias ou da negociação de ações de mercadorias.
Os futuros são contratos de derivados que envolvem a compra e venda de contratos numa bolsa de futuros e permitem especular sobre a subida ou descida do preço da mercadoria subjacente. Outra forma de o fazer é através da negociação de Contratos por Diferença (CFD) de mercadorias, que são derivados financeiros que permitem a negociação da subida ou descida dos preços das mercadorias sem ter de possuir o ativo subjacente. Pode ficar a saber mais sobre a negociação de CFDs de mercadorias no nosso vídeo “Como negociar mercadorias com a Plus500”.
Outra forma de negociar mercadorias pode ser através da negociação de CFD sobre ações de mercadorias, como as do Rio Tinto Group (RIO-L), que produz metais como alumínio, ferro e cobre, e as da Albemarle (ALB), que fabrica lítio, entre outras mercadorias.
Prós e contras da negociação de mercadorias
Antes de decidir se quer ou não negociar mercadorias, é importante analisar os prós e os contras da negociação de mercadorias para ver se esta é a escolha certa para si.
Vantagens da negociação de mercadorias
Elevada liquidez
As mercadorias são geralmente consideradas como altamente líquidas, uma vez que podem ser vendidas praticamente em qualquer altura e liquidadas.
Diversificação da carteira
Devido aos diferentes tipos de mercadorias disponíveis, a negociação de mercadorias pode ser uma opção adequada para os negociadores que procuram diversificar as suas carteiras e reduzir o risco de concentração.
Benefício da inflação
A inflação pode prejudicar muitas negociações, mas quando se trata de mercadorias, em geral, uma inflação mais elevada pode fazer com que os preços das mercadorias se valorizem, o que afeta o seu valor.
Desvantagens da negociação de mercadorias
Elevada volatilidade
As mercadorias podem ser muito voláteis, especialmente quando se trata de mercadorias energéticas. Por conseguinte, antes de se dedicar à negociação de mercadorias, é necessário ter em conta que, por vezes, podem ocorrer oscilações adversas dos preços destas.
Suscetibilidade a mudanças geopolíticas
Os fatores geopolíticos e as mudanças económicas podem afetar os preços das mercadorias (para o bem ou para o mal) e induzir a volatilidade deste mercado.
Principais fatores que influenciam os preços das mercadorias
Alguns dos principais fatores que podem influenciar os preços das mercadorias incluem a oferta e a procura, as alterações económicas, climáticas e geopolíticas, bem como os custos de armazenamento.
Para uma análise mais aprofundada dos fatores que afetam os preços das mercadorias, consulte o nosso artigo “Quais são as principais forças motrizes dos preços das mercadorias?".
Estratégias para uma negociação bem-sucedida de mercadorias
São muitas as estratégias de negociação de mercadorias que podem ser adotadas para aumentar as suas hipóteses de sucesso e as negociações Técnica e Fundamental são algumas das principais.
Negociação técnica
Este tipo de negociação analisa os gráficos históricos de cotações e os volumes de transação das mercadorias para tomar decisões de negociação mais informadas.
Pode descobrir mais sobre a negociação técnica na nossa secção “Análise técnica para principiantes”.
Negociação fundamental
A negociação fundamental refere-se a um método de negociação que utiliza o desempenho e os dados financeiros de uma empresa para tomar decisões de negociação. Os dados podem incluir, mas não se limitam a, relatórios de resultados, eventos da empresa e muito mais. Para saber mais sobre a análise fundamental, consulte o nosso artigo “Análise fundamental para principiantes”.
Erros comuns cometidos pelos principiantes
Alguns dos erros mais comuns que os novos negociadores podem cometer quando negoceiam mercadorias são: negociar em excesso ("overtrading") e não conhecer os seus limites, não diversificar a sua carteira para distribuir os riscos de negociação e não planear as suas transações com antecedência.
Outros erros de negociação e dicas de negociação importantes são abordados na nossa secção “10 noções básicas de negociação para principiantes”.
Conclusão
Em suma, o mercado de mercadorias, um dos mais antigos que existe, desempenha um papel vital tanto nas finanças e na nossa vida quotidiana como na esfera comercial e pode oferecer diversas oportunidades de negociação.
Os principiantes podem entrar neste mercado através de vários instrumentos, tais como futuros, CFD e ações. Embora as vantagens incluam a elevada liquidez e a diversificação da carteira, há que enfrentar desafios como a volatilidade e os fatores geopolíticos.
Além disso, a adoção de estratégias de negociação, como a análise técnica e fundamental, e o evitar de armadilhas comuns, estabelece a base para uma jornada bem-sucedida na negociação de mercadorias.
