Diverzifikace: Jak diverzifikovat obchodní portfolio

Diverzifikace může být klíčovou strategií při obchodování s CFD (smlouvami o rozdílu), protože rozprostírá vystavení napříč různými třídami aktiv, sektory a globálními regiony.

Obchodníci se snaží vyhnout přílišné závislosti na jakékoliv jednotlivé investici, čímž usilují o zvýšení stability portfolia a snížení rizika pomocí vyváženého mixu aktiv. Navzdory tomuto cíli nelze riziko při obchodování s CFD nikdy zcela eliminovat a vždy existuje potenciál významných ztrát.

V následujícím pojednání si přiblížíme význam diverzifikace portfolia, zdůrazníme jeho přínosy a rizika a prozkoumáme praktické tipy a strategie pro účinnou diverzifikaci při obchodování s CFD na platformě Plus500.

Co je diverzifikace?

Diverzifikace představuje základní strategii využívanou při obchodování s CFD (smlouvami o rozdílu), která má za cíl rozprostřít investiční vystavení napříč různými třídami aktiv, sektory a geografickými regiony. Hlavním principem diverzifikace je snižování rizika tím, že se vyhnete nadměrné závislosti na jakékoli jednotlivé investici, čímž zvyšujete celkovou stabilitu obchodního portfolia. Zahrnutím různorodých aktiv se obchodníci snaží vyrovnat potenciální ztráty v jedné oblasti zisky v jiných, čímž podporují stabilnější výkon v průběhu času.

V rámci obchodování s CFD znamená diverzifikace výběr směsi CFD nástrojů, které vykazují nízkou vzájemnou korelaci. To znamená, že cenové pohyby jednoho CFD by neměly přesně kopírovat pohyby jiného, čímž se minimalizuje vliv nepříznivých tržních podmínek na celé portfolio.

Význam diverzifikace portfolia

Podstata diverzifikace spočívá v její schopnosti řešit dva hlavní typy rizik: nesystematická a systematická. Nesystematické riziko, které se týká rizik specifických pro jednotlivá aktiva nebo sektory, lze zmírnit diverzifikací rozložením investic mezi různé CFD nástroje. Na druhou stranu, systematické riziko, známé také jako tržní riziko, je vlastní širší tržní dynamice a obvykle je nevyhnutelné.

Obchodníci mohou diverzifikovat svá CFD portfolia různými způsoby. Mohou si vybrat ručně sestavený mix CFD pokrývající různé třídy aktiv, průmyslová odvětví a regiony, nebo se mohou rozhodnout investovat do diverzifikovaných CFD produktů, jako jsou indexové fondy, které nabízejí vystavení vůči široké škále podkladových aktiv. Vytvoření a udržení dobře diverzifikovaného CFD portfolia vyžaduje pečlivé plánování a průběžné sledování, protože zahrnuje vyvažování více investic s různými profily rizik a výnosů.

I když diverzifikace může znamenat další složitost a potenciálně nižší výnosy ve srovnání s koncentrovanými investicemi, nabízí několik klíčových výhod. Diverzifikované CFD portfolio může potenciálně snížit zranitelnost vůči specifickým tržním událostem a poskytnout obchodníkům možnosti pro průzkum nových aktiv a potenciální zlepšení riziku přizpůsobených výnosů v dlouhodobém horizontu.

Základem rozumného řízení rizik a dlouhodobého úspěchu při obchodování s CFD je pochopení a implementace strategií diverzifikace.

Na druhou stranu, ačkoliv může diverzifikace pomoci zmírnit určité typy rizik při obchodování s CFD, její uplatnění vždy obnáší riziko ztráty kapitálu.

Různé způsoby, jak diverzifikovat své portfolio

Nyní, když jsme si objasnili, co je diverzifikace portfolia a proč je důležitá, pojďme se podívat na několik různých způsobů, jak by obchodník mohl rozložit své CFD investice na trhu:

• Diverzifikace v rámci odvětví: Jedním z přístupů k diverzifikaci obchodního CFD portfolia je rozprostření investic do různých sektorů a odvětví. Například, pokud investor očekává specifická rizika spojená se sektorem dopravy, jako jsou rizika plynoucí z narušení postihující celé odvětví, může se rozhodnout investovat do více CFD v rámci tohoto sektoru. Zahrnutím CFD z různých odvětví mohou investoři dále zmírňovat rizika spojená s výzvami specifickými pro jednotlivé sektory. Například, pokud by pokles v oblasti cestování ovlivnil jak letecké, tak železniční společnosti, diverzifikace do nesouvisejících sektorů, jako je technologie nebo média, může poskytnout ochranu proti nepříznivým událostem v odvětví dopravy.


• Diverzifikace v rámci společností: Další metodou diverzifikace je rozložení investic mezi různé společnosti v rámci téhož odvětví. Tato strategie má za cíl zmírnit rizika spojená s jednotlivými společnostmi, jako jsou změny vedení nebo problémy regulatorního charakteru. Například, i když investor preferuje určitou leteckou společnost, může snížit rizika specifická pro tuto firmu tím, že investuje i do CFD jiných leteckých dopravců. Takto bude zajištěno, že nepříznivé události ovlivňující jednu společnost nebudou mít příliš negativní dopad na celkové portfolio.


• Diverzifikace v rámci zemí: Mezinárodní diverzifikace zahrnuje investice do společností a aktiv v různých zemích, aby se zmírnila rizika spojená s geopolitickými událostmi, regulatorními změnami a ekonomickými výkyvy v konkrétní zemi. Rozložením investic do různých geografických oblastí mohou investoři snížit vystavení vůči rizikům specifickým pro jednotlivé země a využít příležitosti na různých trzích. Tato strategie pomáhá zmírnit dopady nepříznivých událostí v jedné zemi využitím růstového potenciálu jiných, čímž zvyšuje stabilitu portfolia.


• Diverzifikace mezi třídami aktiv: Kromě diverzifikace v rámci trhu s CFD mohou investoři diverzifikovat i mezi jednotlivými třídami aktiv, aby mohli lépe řídit riziko. Rozdělením prostředků do různých tříd aktiv, jako jsou CFD na akcie, komodity nebo ETF, mohou investoři snížit vystavení vůči tržní volatilitě a rozšířit své výnosové možnosti. Zahrnutí aktiv, která reagují odlišně na ekonomické podmínky – například akcií, kterým se daří v rostoucí ekonomice, zatímco dluhopisy jsou výhodnější v obdobích ekonomické nejistoty – zvyšuje odolnost portfolia.

Příklad diverzifikovaného portfolia

Abychom ilustrovali, co jsme se dosud naučili, představme si obchodníka Boba, který obchoduje s CFD a má diverzifikované portfolio. Bob chápe význam rozložení rizika mezi různé třídy aktiv a odvětví. Ve svém portfoliu má Bob otevřené pozice CFD na podkladová aktiva z různých odvětví. Obchoduje s CFD na akcie předních technologických společností, jako jsou Apple (AAPL) a Microsoft (MSFT), stejně jako s farmaceutickými giganty jako jsou Pfizer (PFE) a Johnson & Johnson (JNJ).

K další diverzifikaci Bob zahrnuje také CFD společností zaměřených na obnovitelnou energii, jako jsou Tesla (TSLA) a NextEra Energy (NEE). Navíc, část svého portfolia alokuje pro CFD na klíčové na klíčové forexové páry, jako EURUSD a EURGBP. Díky diverzifikaci mezi sektory, odvětvími a geografickými regiony snižuje Bob dopad nepříznivých událostí ovlivňujících jakýkoliv jednotlivý trh, zatímco zvyšuje příležitosti pro růst v jednotlivých sektorech a regionech. Tento diverzifikovaný přístup umožňuje Bobovi lépe čelit nevyhnutelným rizikům spojeným s obchodováním CFD.

Je důležité zdůraznit, že výše uvedený příklad je poskytován pouze pro obecné účely, nebere v úvahu žádné osobní okolnosti nebo cíle a nepředstavuje finanční ani investiční poradenství.

Přínosy diverzifikace portfolia

Diverzifikace portfolia nabízí několik významných přínosů, které ji činí populární strategií mezi obchodníky s CFD:

• Zmírňuje tržní volatilitu: Rozložením investic mezi různé třídy aktiv a odvětví může dobře diverzifikované portfolio chránit před nepříznivými tržními výkyvy. To snižuje dopady propadů v určitých odvětvích a zvyšuje celkovou stabilitu portfolia.


• Pomáhá chránit investice: Na rozdíl od soustředění aktiv do pozic CFD na jednotlivé akcie nebo odvětví pomáhá diverzifikace zachovávat již existující zisky, čímž přispívá k finanční odolnosti. Tento přístup představuje alternativu k spoléhání se pouze na hotovostní rezervy pro zachování bohatství.


• Zvyšuje šance na dlouhodobý úspěch: Ačkoliv je to předmětem diskuzí, existují důkazy, že dobře strukturované, pasivně spravované diverzifikované portfolio může časem překonávat aktivně spravovaná portfolia. Účinnost tohoto přístupu závisí na konkrétním složení diverzifikovaného portfolia a povaze alternativ s aktivní správou. Kromě těchto přínosů musí obchodník s CFD vždy zvážit riziko ztráty.


• Přispívá k psychické pohodě: Každý obchodník vstupuje na trh s CFD s vlastním psychologickým profilem, a diverzifikace může pomoci zmírnit úzkost vyvolanou výkyvy v konkrétních odvětvích. Investice mezi různými sektory tak poskytují nejen potenciální finanční jistotu, ale i emocionální úlevu, což přispívá k celkovému úspěchu investic.

Rizika diverzifikace portfolia

Diverzifikace portfolia s sebou přináší i několik významných nevýhod, které je třeba zmínit:

• Složitost správy: Správa rozmanitého portfolia s mnoha držbami a investicemi může být náročná a vyžadovat pečlivé sledování a údržbu informací o nákupech a prodejích pro daňové účely. I když moderní nástroje pro sledování portfolia usnadňují vykazování a shrnutí, proces zůstává pracný.


• Složitost a odraditelnost: Diverzifikované investování je složité, zejména v případě syntetických investičních produktů, které jsou přizpůsobené úrovni tolerance rizika investorů. Tyto sofistikované produkty mohou představovat výzvy pro obchodníky s omezenými zkušenostmi a finančními zdroji. Navzdory důkladné analýze riziko ztráty přetrvává, což podtrhuje náročnou povahu diverzifikace pro některé investory.


• Potenciální dopad na výnosy: Ačkoliv cílem diverzifikace je snížení rizika, může také oslabit výnosy portfolia tím, že oslabí vystavení vůči vysoce výkonným akciím, třídám aktiv nebo tržním segmentům.


• Nákladové dopady: Diverzifikace může být nákladná kvůli různým výdajům spojeným s rozličnými investičními nástroji. Transakční poplatky a další náklady vznikající při nákupu a prodeji mají dopad na konečný finanční výsledek.


• Nemožnost eliminace některých rizik: Navzdory snaze o diverzifikaci některá rizika přetrvávají. Události jako pandemie COVID-19 v březnu 2020 ukazují, jak může globální nejistota způsobit současné poklesy ve více třídách aktiv, což ukazuje na omezení diverzifikace v ochraně před rozsáhlými tržními propady. Kromě událostí typu „černá labuť“, které mohou ovlivnit trhy, i diverzifikace portfolia znamená vyšší riziko ve smyslu investovaných peněz.

Jak diverzifikovat portfolio pomocí CFD od Plus500

Při sestavování diverzifikovaného portfolia na platformě Plus500 mohou být CFD použity jako vhodný investiční nástroj.

CFD jsou derivátové produkty, které umožňují obchodníkům spekulovat na cenové pohyby, ať už nahoru (dlouhá pozice) nebo dolů (krátká pozice), u podkladových finančních nástrojů. Tato flexibilita umožňuje investorům zajišťovat jejich pozice neutralizací potenciálních tržních výkyvů tak, že vstoupí do protipozic. Je však důležité si uvědomit, že CFD zahrnují pákový efekt, který zesiluje jak potenciální zisky, tak ztráty. Zatímco pákový efekt zvyšuje výnosy ve srovnání s tradičními investicemi, zároveň zvyšuje riziko ztrát, zejména když se tržní pohyby odchylují od očekávání.

Obchodní platforma Plus500 nabízí přístup k široké škále finančních nástrojů, včetně CFD na komodity, jako je zlato (XAU) a ropa (CL), a také CFD na indexy, jako je S&P 500 nebo USA 30. Začlenění CFD do vašeho obchodního portfolia může pomoci při diverzifikaci, což umožňuje vystavení vůči různým trhům a aktivům.

Strategie diverzifikace portfolia

Níže jsou uvedeny některé způsoby, jak diverzifikovat vaše CFD portfolio:

• Nedávejte všechna vejce do jednoho košíku: Snažte se neinvestovat všechny vaše prostředky do jedné akcie nebo sektoru. Vytvořte diverzifikované portfolio tím, že investujete do různých společností, komodit, ETF a REIT. Uvažujte o globálních příležitostech pro rozložení rizika a potenciální zvýšení výnosů. Přestože může být výhodné investovat do známých společností, snažte se udržet velikost portfolia v rozumných mezích, abyste předešli jeho přílišnému rozpětí.


• Pravidelně rozšiřujte své portfolio: Můžete pravidelně přidávat do svých investic pomocí strategie průměrování nákladů na dolar, čímž zmírníte tržní volatilitu. Tato strategie obnáší pravidelné investování pevné částky, otevírání více pozic, když jsou ceny nízké, a méně pozic, když jsou ceny vysoké. Tento disciplinovaný přístup pomáhá vyhlazovat výnosy investic v průběhu času.


• Buďte si vědomi, kdy vystoupit: Buďte neustále informováni o tržních podmínkách a pravidelně sledujte své investice. Sledujte informace o změnách ve společnostech, do kterých jste investovali, a buďte připraveni přijmout ztráty a opustit pozice, pokud to situace vyžaduje. Důsledné sledování vašeho portfolia umožňuje efektivně reagovat na změny dynamiky trhu.


• Pozorně sledujte provize: Důkladně se seznamte s poplatky spojenými s vašimi obchodními aktivitami. Mějte na paměti poplatky za pozice přes noc a maržové výzvy (margin calls), které mohou ovlivnit vaše celkové výnosy.


• Hledejte investice s nízkými nebo zápornými korelacemi: Snažte se najít investice, které vykazují nízkou nebo zápornou korelaci, což vám umožní dále diverzifikovat portfolio. Nízká korelace znamená minimální vzájemnou závislost mezi cenovými pohyby, zatímco záporná korelace udává, že ceny se pohybují v opačných směrech. Používejte nástroje, jako je korelační matice, k analýze historických korelací mezi aktivy a identifikaci příležitostí pro diverzifikaci.


• Zvažte fondy: Proces diverzifikace můžete zjednodušit investováním do podílových fondů nebo burzovně obchodovaných fondů (ETF). Tyto fondy shromažďují kapitál investorů pro nákup rozmanité škály aktiv, což umožňuje okamžitou diverzifikaci v rámci jediné investice. Různé možnosti, jako jsou indexové fondy, pasivně sledují podkladové indexy a poskytují vystavení vůči širokému spektru společností nebo aktiv v konkrétním trhu.

Závěr

Závěrem lze říct, diverzifikace portfolia je strategie při obchodování s CFD, která umožňuje obchodníkům rozložit investiční riziko napříč spektrem aktiv, sektorů a globálních regionů. Díky využití diverzifikace mají obchodníci možnost posílit stabilitu portfolia a zároveň zmírnit dopady nepříznivých tržních podmínek. Přestože diverzifikace úplně neeliminuje riziko, nabízí mnoho výhod, včetně snížené náchylnosti k specifickým tržním událostem a lepších možností pro dlouhodobý růst. Současně však obnáší i určité složitosti a potenciální nevýhody, jako jsou složitější správa a vyšší možnost ztrát. Nicméně, pečlivé plánování a dodržování strategií diverzifikace mohou obchodníkům pomoci lépe čelit volatilitě a rizikům, které jsou charakteristické pro obchodování s CFD.

Chcete-li diverzifikovat své CFD portfolio, využijte k tomu platformu Plus500.