O Que São ETF de Bitcoin e Como Negociá-los?

Desde o início da Bitcoin (BTCSD), a primeira Criptomoeda, em 2008, o cenário das Criptomoedas testemunhou inúmeros marcos. Um dos mais notáveis entre eles é a aprovação dos ETF de Bitcoin À Vista em 10 de janeiro de 2024, que foi apelidado de 'divisor de águas' para a indústria das criptomoedas, e aqui está o motivo:

Significado de ETF

Um Fundo de Investimento Negociado em Bolsa (ETF) é um tipo de investimento que acompanha vários ativos, mercados ou títulos individuais, fornecendo aos negociantes o acesso a uma ampla gama de mercados financeiros.

Ao investir ou negociar em ETF, pode aceder aos preços dos instrumentos subjacentes sem os possuir. Exemplos incluem ações, forex, índices, mercadorias e ETF de obrigações.

Adicionalmente, os ETF são semelhantes às ações na medida em que são cotados e negociados em bolsas de valores.

Para saber mais sobre a negociação de ETF, consulte o nosso artigo em “Compreender os ETF: O que é um ETF?”

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• Os ETF de Bitcoin À Vista foram aprovados pela SEC a 10 de janeiro de 2024, um marco no mundo das Criptomoedas.
• Os ETF de Bitcoin acompanham os preços da Bitcoin e permitem aos investidores a exposição à Bitcoin sem possuírem a Criptomoeda.
• Os ETF de Bitcoin podem oferecer acessibilidade e credibilidade, atraindo tanto investidores principiantes como tradicionais.
• As desvantagens dos ETF de Bitcoin incluem volatilidade, taxas de gestão e potenciais erros de rastreamento.
• Os ETF de Bitcoin podem ser negociados em bolsas ou através de CFD.

Explicar os ETF de Bitcoin: O que são ETF de Bitcoin?

Os Fundos de Investimento Negociados em Bolsa de Bitcoin (ETF), ou ETF de BTC, são carteiras de investimento agrupadas que acompanham os preços da Bitcoin, permitindo que os investidores regulares ganhem exposição ao valor da Bitcoin sem ter que possuí-la como um ativo subjacente.

Além disso, os ETF de Bitcoin são regulamentados e cotados nas principais bolsas, incluindo a New York Stock Exchange (Bolsa de Valores de Nova Iorque) (NYSE), a Nasdaq e a Chicago Board Options Exchange (CBOE).

O que significa Negociar ETF de Bitcoin?

Os preços dos ETF de Bitcoin podem flutuar de acordo com o preço da Bitcoin e os negociantes podem escolher entre comprar ou vender esses ETF com base nos seus objetivos.

O que é a Securities and Exchange Commission (SEC) (Comissão de Valores Mobiliários) dos EUA?

A Comissão de Valores Mobiliários dos EUA é a primeira agência do governo federal dos EUA. É responsável pela regulamentação do mercado de valores mobiliários, incluindo a proteção dos negociantes e do capital dos investidores.

A SEC está dividida em Finanças Corporativas, Gestão de Investimentos, Execução, Negociação e Mercados e Análise Económica e de Risco para regulamentar o mercado de valores mobiliários e proteger os investidores.

Consequentemente, as decisões da SEC têm uma importância essencial para os mercados financeiros, a economia e os investidores.

Quando é que a SEC Aprovou os ETF de Bitcoin À Vista?

Durante muitos anos, as instituições financeiras como a Blackrock e a Grayscale Investments tentaram obter aprovação para os ETF de Bitcoin À Vista desde 2013, uma questão que foi consistentemente rejeitada pela SEC dos EUA com base em preocupações de conformidade regulamentar e potencial manipulação de mercado.

No entanto, em agosto de 2023, uma ordem judicial decidiu contra a rejeição da SEC à Grayscale Investments, o que levou a SEC a reconsiderar a sua abordagem, levando assim à aprovação que concedeu em 10 de janeiro de 2024.

No entanto, apesar da aprovação, a SEC deixou claro que não apoiava nem aprovava a Bitcoin.

A Importância de um ETF de Bitcoin À Vista

Os ETF de Bitcoin foram aclamados como um “divisor de águas” por várias razões, incluindo:

• Tornar a Bitcoin mais acessível, mesmo para os negociantes de Criptomoedas menos experientes.
• Reforçar a credibilidade da Bitcoin sujeitando-a uma regulamentação semelhante à das ações tradicionais.
• Incluir a Bitcoin nas principais carteiras e fundos de investimento e permitir que seja mantida em contas de corretagem.
• Transição da Bitcoin de uma “novidade” para um ativo de mercado mais maduro, atraindo potencialmente investidores tradicionais.

As desvantagens dos ETF de Bitcoin

Apesar das vantagens mencionadas, é essencial estar ciente dos potenciais inconvenientes associados aos ETF de Bitcoin À Vista:

• A Bitcoin, tal como outras Criptomoedas, é um ativo volátil, potencialmente levando a perdas acrescidas.
• Os ETF de Bitcoin envolvem o pagamento de taxas de gestão e custos operacionais.
• Enquanto os ETF de Bitcoin espelham os preços da Bitcoin, podem ocorrer erros de rastreio ocasionais.

ETF de Futuros de Bitcoin vs. ETF de Bitcoin À Vista

Antes da aprovação de um ETF de Bitcoin À Vista, existia um ETF de Futuros de Bitcoin, sendo que a principal diferença entre um ETF de Bitcoin à vista e um ETF de Futuros de Bitcoin se resume àquilo em que investem e à forma como determinam o seu valor.

Os ETF à vista baseiam-se no preço imediato do ativo subjacente, enquanto os ETF de Futuros se baseiam no preço futuro do ativo subjacente.

Consequentemente, um ETF de Bitcoin À Vista vai diretamente para a Bitcoin e o seu preço atual oscila, enquanto um ETF de Futuros investe em contratos que são baseados no preço potencial da Bitcoin numa data predeterminada no futuro.

Como Negociar ETF de Bitcoin

Pode negociar ETF de Bitcoin diretamente através de bolsas ou pode negociá-los através de Contratos por Diferença (CFD)da Plus500. Os CFD são contratos de derivados que permitem a exposição ao ativo subjacente sem conceder aos negociantes a propriedade do mesmo.

Os CFD de ETF de Bitcoin oferecem exposição ao ETF de Bitcoin subjacente sem a propriedade e sem incorrer em taxas de gestão. Contudo, é importante notar que os CFD são alavancados, amplificando potencialmente os ganhos ao mesmo tempo que ampliam as perdas.

Saiba mais sobre a negociação de CFD no nosso vídeo e artigo “O Que É a Negociação de CFD”.

Conclusão

Em conclusão, os ETF de Bitcoin são fundamentais no mercado da Criptomoeda, pois permitem que os investidores se envolvam com a Bitcoin sem possuí-la diretamente e significam um reconhecimento crescente pelas autoridades reguladoras.

Além disso, os ETF de Bitcoin melhoram a acessibilidade para os negociantes, contribuem para a credibilidade da Bitcoin e podem promover a adoção convencional.

No entanto, os investidores devem permanecer cautelosos com a volatilidade da Bitcoin, potenciais erros de rastreamento em ETF e taxas de gestão associadas.

Recursos Úteis:

• “Como Negociar Criptomoedas com a Plus500.” (Vídeo)
• “Porquê Negociar CFD de Criptomoedas” (Artigo).
• “Como Funciona a Bitcoin” (Artigo).
• “A História da Bitcoin” (Artigo).
• Academia de Negociação da Plus500 (Vídeos, Perguntas Frequentes (FAQ) e Livro Eletrónico).
• Notícias e Perspetivas de Mercado da Plus500 (Artigos de Notícias).