Poradnik dotyczący handlu kakao: Czym jest kakao i jak nim handlować?

Kakao jest powszechnie kojarzone z czekoladą, jednym z najsłodszych przysmaków na świecie, ale jego znaczenie wykracza poza samą słodycz i wpływa na całą gospodarkę, a w szczególności na rynek towarowy. Co musisz wiedzieć o handlu kakao:

wersja TL; DR

• Ziarna kakao to towary rolne odnoszące się do nasion uprawianych na drzewach kakaowych Theobroma w lasach deszczowych Amazonii
• Kakao jest uprawiane głównie w regionach tropikalnych wokół równika, takich jak Ghana i Wybrzeże Kości Słoniowej
• Kakao zbiera się poprzez otwieranie dojrzałych strąków i fermentację ziaren
• Kakao można handlować za pomocą kontraktów CFD lub kontraktów terminowych

Czym jest kakao?

Kakao, nasiona kakao lub ziarno kakaowe to rodzaj sfermentowanych nasion, które rosną na drzewie kakaowym Theobroma (małym, wiecznie zielonym drzewie) pochodzącym z lasów deszczowych Amazonii.

Na rynku towarowym kakao odnosi się do towaru rolnego, którym można handlować na różne sposoby.

Jakie jest znaczenie słowa kakao?

Handel towarami rolnymi może być realizowany poprzez kontrakty terminowe na produkty rolne: inwestor może otwierać kontrakty kupna lub sprzedaży, które zobowiązują go do zakupu lub sprzedaży towaru bazowego po ustalonej cenie i terminie w przyszłości.

Pochodzenie ziaren kakaowych

Kakao, po raz pierwszy napotkane w lasach deszczowych Ameryki Południowej, miało ogromne znaczenie kulturowe w Ameryce Środkowej, zwłaszcza w cywilizacji Majów, gdzie drzewa kakaowe były czczone i określane jako „Pokarm Bogów”.

Gdzie uprawia się kakao?

Ziarno kakaowe rośnie w klimacie tropikalnym, szczególnie w okolicach równika, przy czym większość drzew kakaowych jest uprawiana w Ghanie i na Wybrzeżu Kości Słoniowej.

Statystyki Statista.com pokazują, że w 2023 roku około 70% kakao na świecie pochodziło z tych krajów Afryki Zachodniej.

Jak zbiera się kakao?

Kakao zbiera się z gałęzi drzewa kakaowego poprzez usuwanie dojrzałych strąków, otwieranie ich, a następnie ekstrakcję mokrych ziaren.

Otwarcie strąków po zbiorach zajmuje 10 dni, po czym są one grupowane i dzielone lub poddawane fermentacji.

Co wpływa na cenę kakao?

Na cenę kakao może wpływać wiele czynników, z których najważniejsze to zmiany klimatyczne, geopolityka, nastroje konsumentów, wahania kursów walut, zdrowie publiczne, prawa człowieka i — tak, zgadliście — popyt na czekoladę, główny produkt kakao.

Zmiany klimatyczne

Chyba nic w tym dziwnego, że warunki klimatyczne mają bezpośredni wpływ na kakao. Na przykład pogarszające się warunki klimatyczne w Afryce Zachodniej, gdzie głównie uprawia się kakao, okazały się szkodliwe dla upraw kakao, prowadząc do spadku produkcji. To z kolei spowodowało wzrost cen kakao w 2023 r., ponieważ podaż spadła, a popyt na kakao nadal rósł.

Geopolityka

Napięcia geopolityczne mogą również odgrywać rolę w kształtowaniu cen kakao.

Przykładem może być wojna rosyjsko-ukraińska, która rozpoczęła się w lutym 2022 r. i spowodowała gwałtowny wzrost cen surowców energetycznych, takich jak ropa naftowa i gaz, co było związane z obawami dotyczącymi dostaw. Miało to wpływ nie tylko na surowce energetyczne, ale także na ceny kakao.

Europejscy producenci czekolady martwili się, że nie będą w stanie prowadzić swoich fabryk, co spowodowało, że zamawiali mniej kakao. Gdy jednak producenci ci zdali sobie sprawę, że mogą kontynuować swoją działalność, zaczęli konkurować o ograniczoną podaż kakao, co spowodowało gwałtowny wzrost cen kakao, a następnie ich spadek, ponieważ Europa jest znana jako największy importer kakao na świecie.

Dodatkowo wojna przyczyniła się do gwałtownego wzrostu cen nawozów, co spowodowało mniejsze ich zużycie i wzrost cen kakao ze względu na jego ograniczoną podaż.

Nastroje rynkowe

Nastroje rynkowe odnoszą się do tego, jak pozytywnie lub negatywnie uczestnicy rynku postrzegają dany sektor rynku lub instrument. Innymi słowy określają, jak zwyżkowi lub spadkowi są handlowcy, inwestorzy i analitycy.

Ogólnie rzecz biorąc, gdy nastroje w stosunku do kakao są zwyżkowe, prawdopodobnie spowoduje to wzrost jego ceny. I odwrotnie, gdy nastroje są zniżkowe lub negatywne, prawdopodobnie spowoduje to spadek ceny kakao.

Wahania kursów walut

Ponieważ kakao jest przedmiotem obrotu na całym świecie i jest wyceniane głównie w dolarach amerykańskich lub funtach brytyjskich (szterlingach), wahania kursów tych walut mogą bezpośrednio wpływać na wartość kakao, zmieniając konkurencyjność krajów produkujących kakao.

Zdrowie publiczne

Cena kakao może się zmieniać w miarę ewolucji trendów zdrowotnych i wzrostu świadomości na temat potencjalnego wpływu czekolady i słodyczy na zdrowie.

Na przykład, gdy rosną obawy dotyczące wpływu czekolady na zdrowie, ceny kakao zwykle spadają ze względu na spadek popytu na czekoladę.

Prawa człowieka

Obawy dotyczące niskich kosztów pracy przy produkcji kakao mogą mieć wpływ na ceny kakao, szczególnie w przypadku naruszenia praw człowieka, co może prowadzić do potencjalnych zakłóceń w produkcji kakao i późniejszych wahań cen.

Popyt na czekoladę

Biorąc pod uwagę fakt, że kakao jest głównym składnikiem w produkcji czekolady, zarówno czekolada, jak i kakao łączy związek symbiotyczny.

Wynika to z faktu, że większe zapotrzebowanie na czekoladę prowadzi do zwiększonego popytu na kakao, co z kolei może podnieść ceny kakao. Z drugiej strony niższy popyt na czekoladę zmniejsza zapotrzebowanie na kakao, co może skutkować niższymi cenami kakao.

Ponadto warto zauważyć, że wysokie ceny kakao mogą czasami stwarzać problemy z rentownością producentów czekolady, na przykład Hershey’s, ponieważ mogą powodować gwałtowny wzrost cen czekolady, co w konsekwencji prowadzi do spadku popytu konsumenckiego.

Więcej informacji na temat czynników wpływających na ceny towarów można znaleźć w naszym artykule zatytułowanym „Jakie są główne czynniki wpływające na ceny towarów?”

Należy pamiętać, że chociaż wyżej wymienione czynniki mogą wpływać na ceny kakao, wyniki z przeszłości nie odzwierciedlają przyszłych wyników.

Jak handlować kakao

Biorąc pod uwagę rosnący popyt na kakao, wielu traderów i inwestorów może być zainteresowanych uzyskaniem ekspozycji na zmiany cen kakao.

Chociaż istnieje wiele sposobów handlu kakao, jednym z najczęściej stosowanych są kontrakty terminowe lub kontrakty różnicowe (CFD):

Kontrakty terminowe na kakao

Kontrakty terminowe na kakao to kontrakty pochodne między dwiema stronami, które określają, że muszą one wymieniać kakao (towar bazowy) po z góry określonej cenie i terminie w przyszłości.

Kontrakty terminowe na kakao są przedmiotem obrotu na giełdach kontraktów terminowych (futures), takich jak New York Mercantile Exchange lub londyńska Intercontinental Exchange.

Kontrakty terminowe na kakao są notowane w Nowym Jorku między 4:45 a 13:30 (04:45 - 13:30), w Londynie między 9:45 a 18:30 (09:45 - 18:30) oraz w Singapurze między 17:45 a 2:30 (17:45 - 02:30).

*Należy pamiętać, że godziny handlu Plus500 mogą się różnić i są podane w szczegółach dotyczących instrumentu na platformie transakcyjnej.

Kontrakty różnicowe (CFD) na kakao

Kontrakty CFD na kakao (CC) to kontrakty na instrumenty pochodne pomiędzy dwiema stronami, zazwyczaj kupującym i sprzedającym lub traderem i dostawcą kontraktów CFD, umożliwiające handel różnicą w cenie kakao od momentu rozpoczęcia kontraktu aż do jego zamknięcia bez fizycznego posiadania go.

Ten rodzaj handlu kakao umożliwia inwestorom potencjalnie czerpanie korzyści zarówno z rosnących, jak i spadających cen kakao, w zależności od ich pozycji i kierunku rynku. Ponadto kontrakty CFD na kakao są lewarowane*, co oznacza, że można zwiększyć zarówno zyski, jak i straty.

Aby dowiedzieć się więcej na temat handlu kontraktami CFD, prosimy zapoznać się z naszym filmem i artykułem zatytułowanym „Czym jest handel CFD?”

Więcej sposobów na handel kakao

Kakao może być również przedmiotem obrotu za pośrednictwem opcji, funduszy ETF, spread bettingu lub poprzez handel akcjami firm produkujących czekoladę, takich jak np. Nestle (NESN.VX) lub Mondelez (MDLZ).

Handel kontraktami CFD na kakao z Plus500

Jeśli uważasz, że handel kontraktami CFD na kakao jest dla Ciebie właściwym wyborem, możesz to zrobić przy pomocy Plus500, wykonując następujące kroki:

• Otwórz konto handlowe.
• Zaloguj się do platformy za pomocą aplikacji internetowej lub aplikacji mobilnej.
• Wyszukaj kakao wpisując je w wyszukiwarkę lub przejdź do kategorii towaru po lewej stronie ekranu i wybierz kakao.

Alternatywnie możesz otworzyć bezpłatne i nielimitowane konto demo, aby ćwiczyć handel kontraktami CFD na kakao w rzeczywistych warunkach rynkowych bez ryzykowania rzeczywistego kapitału. Możesz tak robić, dopóki nie poczujesz się na tyle pewnie, aby handlować kontraktami CFD na kakao w trybie rzeczywistym.

Zalety i wady handlu kakao

Przed rozpoczęciem handlu kakao ważne jest, aby zrozumieć zalety i wady tego towaru rolnego.

Niektóre z potencjalnych zalet handlu kakao obejmują fakt, że istnieje wiele sposobów handlu nim, dostosowanych do różnorodnych potrzeb i stylów inwestorów.

Ponadto kakao jest znane ze swojej zmienności, co czyni je odpowiednią opcją zarówno dla traderów pozycyjnych , jak i dla day traderów.

Z drugiej strony na kakao mogą wpływać różne czynniki, co może sprawić, że będzie ono mniej pożądane przez traderów poszukujących bardziej stabilnego portfela.

Wniosek

Reasumując, znaczenie kakao wykracza poza jego związek z czekoladą, wpływając na światową gospodarkę i rynki towarowe.

Handel kakao oferuje możliwości, lecz wiąże się również z ryzykiem. W związku z tym zrozumienie tej dynamiki jest niezbędne dla potencjalnych inwestorów.

Często zadawane pytania

Gdzie uprawia się kakao?

Kakao jest uprawiane głównie w okolicach równika i najlepiej rośnie w regionach tropikalnych. Według stanu na 2023 rok większość światowej produkcji kakao pochodzi z Afryki Zachodniej, z krajów takich jak Nigeria, Ghana, Wybrzeże Kości Słoniowej i Kamerun.

Skąd pochodzi kakao?

Drzewo kakaowe wywodzi się z regionów górnej Amazonii, takich jak Brazylia, Peru i Kolumbia.

Kto reguluje handel kakao?

Kakao podlega globalnym regulacjom Federacji Handlu Kakao (FCC) i Amerykańskiego Stowarzyszenia Handlarzy Kakao (CMAA) w USA.