Ein Leitfaden für den Zuckerhandel: Was ist Zucker und wie wird er gehandelt?

Zucker (SB) ist weithin als Süßungsmittel für Lebensmittel und Getränke bekannt, aber er ist auch ein wichtiger Agrar rohstoff auf dem Weltmarkt. Die Nachfrage nach Zucker ist eng mit dem Bevölkerungswachstum, dem Einkommensniveau und den langfristigen politischen und bevölkerungspolitischen Trends verbunden, was ihn zu einem der am meisten gehandelten Assets weltweit macht. Hier erfahren Sie, was Sie über das Trading mit Zucker wissen müssen:

TL;DR

• Zucker ist ein beliebter Agrarrohstoff
• Zucker umfasst Glukose, Fruktose und Saccharose.
• Zucker wird seit über 10.000 Jahren verwendet und stammt ursprünglich aus Indien und Südostasien.
• Seit 2024 gilt Indien als das Land mit den meisten Zuckerproduzenten.
• Zucker kann mit CFDs, Futures, entsprechenden Zuckerproduktionsunternehmen, ETFs und Optionen gehandelt werden.
• Es gibt viele Faktoren, die den Zuckerpreis beeinflussen, darunter Wetterbedingungen, Trends und mehr.

Fakten über Zucker

Bevor wir uns mit den Feinheiten von Zucker befassen, hier einige interessante Fakten dazu:

• Zucker ist in allen Pflanzen enthalten.
• Zucker verdirbt nicht, da er für die meisten Mikroben giftig ist.
• Allein in den USA wird Zucker in 17 Bundesstaaten angebaut und/oder raffiniert.
• Zucker hat aufgrund seiner feuchtigkeitsabsorbierenden Eigenschaften heilende Eigenschaften, die das Bakterienwachstum in Wunden verhindern. Diese Verwendung ist seit 1700 v. Chr. dokumentiert und wird durch neuere Forschungen bestätigt.
• Zucker ist von Natur aus weiß, nachdem er aus Zuckerrüben- oder Zuckerrohrpflanzen gewonnen und gewaschen wurde, um Melasse und andere Pflanzenstoffe zu entfernen.

Die Geschichte des Zuckerhandels

• 8000 v. Chr.: Der Zuckerhandel begann in Papua-Neuguinea.
• 600: Zuckeranbau und -handel dehnten sich nach Südostasien und Indien aus.
• 1455 bis 1480: Madeira, Portugal, verzeichnete ein deutliches Wachstum seiner europäischen Zuckerraffinerieindustrie.
• 1501: Zucker überquerte den Atlantik und setzte sich in der Neuen Welt sowie auf den Westindischen Inseln durch.
• 19. Jahrhundert: David Lee Child stellte die erste Zuckerrübenfabrik Amerikas vor.

Die wichtigsten zuckerproduzierenden Länder

Seit 2024 hält Indien den Titel des weltweit größten Zuckerproduzenten. Die zehn größten zuckerproduzierenden Länder, zu denen auch Brasilien, Thailand und China gehören, tragen zusammen 70 % zum weltweiten Zuckerangebot bei.

Die führenden Zuckerproduzenten profitieren vom günstigen Klima, der Landwirtschaft und den fortschrittlichen Techniken, die die lokale Nachfrage und die wirtschaftliche Entwicklung ankurbeln. Das Zusammenspiel von Zuckerrohranbau, Technologie und Handel prägt die moderne Zuckerindustrie, deckt die steigende Nachfrage und trägt zur weltweiten Wirtschaft bei.

Darüber hinaus verteilt sich die Zuckerproduktion nach Angaben der Ernährungs- und Landwirtschaftsorganisation der Vereinten Nationen auf 111 Länder, obwohl 70 % der weltweiten Zuckerproduktion aus nur 10 Ländern stammen.

Die zehn wichtigsten zuckerproduzierenden Länder im Jahr 2024:

Wie man Zucker handelt

Zucker-Differenzkontrakte (CFDs)

Zucker-CFDs sind Derivatkontrakte zwischen zwei Parteien, in der Regel einem Käufer und einem Verkäufer oder einem Trader und einem CFD-Anbieter. Sie ermöglichen es ihnen, die Differenz des Zuckerpreises von der Initiierung des Kontrakts bis zu seiner Schließung zu handeln, ohne den Zucker physisch zu besitzen.

Diese Art des Zuckerhandels ermöglicht es Tradern, je nach Position und Marktrichtung potenziell von steigenden und sinkenden Zuckerpreisen zu profitieren. Darüber hinaus sind Zucker-CFDs gehebelt, was bedeutet, dass sowohl Gewinne als auch Verluste vergrößert werden können.

Wenn Sie mehr über das CFD-Trading erfahren möchten, sehen Sie sich unser Video und unseren Artikel „Was ist CFD Trading?“ an.

Zucker-Futures

Ein Futures ist eine Vereinbarung zwischen zwei Parteien über den Trade eines Basiswerts zu einem festgelegten Preis an einem bestimmten Datum in der Zukunft.

Futures können zum Schutz vor zukünftigen Preisänderungen verwendet werden, werden aber auch häufig für den Trading verwendet. Trader können auf zukünftige Preisbewegungen spekulieren, ohne den Basiswert zu besitzen.

Zwei Arten von Zucker-Futures stehen für das Trading zur Verfügung: Rohzucker und Weißzucker. Rohzucker wird durch Verarbeitung von Zuckerrohrsaft hergestellt. Weißzucker kann weißer Rübenzucker, Rohrkristallzucker oder stark verarbeiteter Rohzucker sein.

Arten von Zucker-Futures:

• Futures für Zucker Nr. 11:
  Zucker-Trades mit Kontrakten werden allgemein als „Zucker Nr. 11“ bezeichnet. Dieser Kontrakt dient als globaler Standard für das Trading mit Rohzucker. Er legt die Preise für die physische Lieferung von Rohrohrzucker fest, der frei an Bord des Schiffes des Empfängers zu einem Hafen im Herkunftsland des Zuckers geliefert wird. Er wird am aktivsten an der ICE-Börse gehandelt.
  
  Die New York Mercantile Exchange (NYMEX), eine Abteilung der Chicago Mercantile Exchange (CME), und die Intercontinental Exchange (ICE) bieten eine vertragliche Vereinbarung für Zucker Dieser Kontrakt basiert auf der Abrechnung von 112.000 Pfund Weltzucker Nr. 11, der als globaler Standard für Rohzucker anerkannt ist.
• Futures für Zucker Nr. 16:
  Der Kontrakt für Zucker Nr. 16 ist auf den Absicherungsbedarf von US-Zuckerproduzenten, Endverbrauchern und Händlern/Tradern zugeschnitten. Dieser Kontrakt erleichtert die Preisgestaltung und die physische Lieferung von Rohrohrzucker, unabhängig davon, ob er in den USA angebaut wird oder aus dem Ausland stammt. Die Zollgebühren werden vom Lieferanten in einem der fünf vom Empfänger angegebenen US-Raffineriehäfen entrichtet.
• Weißzucker-Futures:
  Weißzucker-Futures dienen als globaler Standard für die Bestimmung der Bewertung von physischem Weißzucker. Teilnehmer am internationalen Zuckerhandel, darunter Zuckerfabrikaten, Zuckerraffineure, Zuckerhersteller (Endverbraucher), verwaltete Fonds sowie institutionelle und kurzfristige Anleger, beteiligen sich aktiv daran.

Zuckeraktien

Aktien des Zuckersektors sind Aktien von Unternehmen, die an der Produktion und dem Verkauf von Zucker sowie damit verbundenen Produkten und Dienstleistungen beteiligt sind, einschließlich:

1. Zuckerrohr- und Zuckerrübenbauern, die Zuckerrohr oder Zuckerrüben anbauen und ernten.
2. Zuckerraffinerien, die Rohzucker zu raffinierten Zuckerprodukten verarbeiten.
3. Hersteller von Zuckerprodukten stellen zuckerhaltige Produkte wie Süßwaren, gesüßte Getränke und andere Lebensmittel her, wie schokoladenproduzierende Unternehmen wie Nestle (NESN.VX) oder Mondelez (MDLZ).
4. Zuckerhändler sind am Vertrieb sowie Verkauf von Zuckerprodukten an Einzelhändler und Verbraucher beteiligt.

Zucker-ETFs

Börsengehandelte Fonds (ETFs) sind vielseitige Anlagekörbe, die verschiedene Assets wie Aktien, Anleihen und Rohstoffe umfassen. Sie bieten eine Portfoliodiversifikation und können ähnlich wie Aktien an Börsen gehandelt werden. Es gibt zwei ETFs, die mit Futures für Zucker Nr. 11 handeln:


1. SGG – iPath Bloomberg Sugar Subindex Total Return ETN.
2. CANE – Teucrium Sugar Fund.

Zuckeroptionen

Zucker optionen sind Finanzderivate, die den Inhaber berechtigen, aber nicht verpflichten, eine bestimmte Menge Zucker zu einem vorher festgelegten Preis (dem Ausübungspreis) innerhalb eines bestimmten Zeitraums zu kaufen oder zu verkaufen. Anleger und Händler/Trader nutzen diese Optionen häufig, um sich gegen Preisschwankungen auf dem Zuckermarkt abzusichern oder um auf zukünftige Preisbewegungen zu spekulieren.

CFD-Trading mit Plus500

Plus500 ermöglicht es Ihnen Zucker-CFDs zu handeln, indem Sie die folgenden Schritte befolgen, wenn Sie der Meinung sind, dass dies die richtige Entscheidung für Sie ist:

• Eröffnen Sie ein Trading-Konto.
• Melden Sie sich bei der Plattform entweder über die Web-App oder die mobile App an.
• Suchen Sie in der Suchleiste nach „Zucker“ oder navigieren Sie zur Rohstoffkategorie auf der linken Seite des Bildschirms und wählen Sie sie aus.

Als Alternative können Sie ein kostenloses und uneingeschränktes Demo-Konto eröffnen, ohne Ihr Kapital zu riskieren, um das Trading mit Zucker-CFDs unter realen Marktbedingungen zu üben. Sie können diese Übung so lange fortsetzen, bis Sie sich sicher genug sind, um Ihre Fähigkeiten im Realmodus anzuwenden.

Was beeinflusst den Preis von Zucker?

Verschiedene Faktoren können den Preis von Zucker beeinflussen, darunter:

• Weltweite Zuckerbestände (Vorräte): Niedrige Zuckerbestände deuten auf eine starke Nachfrage, ein schwaches Angebot oder beides hin, was zu einem Anstieg der Zuckerpreise führt. Lange Angebotszyklen können sich auch erheblich auf die Zuckerpreise auswirken.
• Inflation des US-Dollars: Zuckerderivate werden in US-Dollar gepreist, sodass ein Rückgang des Dollar-Werts den Zucker für ausländische Käufer billiger macht, was die Nachfrage und die Preise erhöht.
• Ölpreise: Zucker konkurriert mit Ethanol, einem alternativen Kraftstoff, der aus Zuckerrohr hergestellt wird. Niedrigere Benzinpreise senken die Nachfrage nach Ethanol, was zu einem Überangebot an Rohzucker und niedrigeren Zuckerpreisen führt.
• Wetterbedingungen: Die Zuckerproduktion ist witterungsempfindlich. Dürren oder übermäßige Nässe in wichtigen Zuckeranbaugebieten wie Brasilien können die Produktion stören und die Preise beeinflussen.
• Vorschriften: Staatliche Maßnahmen, wie Subventionen und Einfuhrzölle, beeinflussen die Zuckermärkte. Zum Beispiel schützen US-Importzölle einheimische Landwirte, erhöhen aber die Verbraucherpreise, was zu einer Suche nach alternativen Süßungsmitteln führt.
• Konsumtrends: Mit dem Wachstum der Weltbevölkerung steigt auch der Zuckerkonsum. Das wachsende Bewusstsein für die gesundheitlichen Auswirkungen von Zucker, wie Fettleibigkeit und Diabetes, könnte jedoch das Nachfragewachstum in den reifen Märkten bremsen.

Fazit

Das Verständnis der Komplexität des Zuckerhandels, einschließlich historischer Trends, der derzeit führenden Produzenten und verschiedener Trading-Methoden wie CFDs und Futures, ist unerlässlich, um sich in diesem äußerst einflussreichen und viel gehandelten Agrarrohstoff zurechtzufinden.

Häufig gestellte Fragen zum Zuckerhandel:

Was sind die wichtigsten Arten, Zucker zu handeln?

Zucker kann über CFDs, Futures, Aktien verbundener Zuckerproduktionsunternehmen, ETFs (börsennotierte Fonds) und Optionen gehandelt werden.

Welche Faktoren beeinflussen den Preis von Zucker?

Die Zuckerpreise werden von mehreren Faktoren beeinflusst, wie z. B. den Zuckerbeständen, der Inflation des US-Dollars, den Ölpreisen, den Wetterbedingungen, der weltweiten Nachfrage, den staatlichen Vorschriften, den Produktionsänderungen in den führenden Ländern, den Verbrauchstrends und den politischen Faktoren.

Wer sind die Länder, die am meisten Zucker produzieren?

Indien, Brasilien, Thailand, China, die USA, Russland, Mexiko, Frankreich, Pakistan und Australien sind 2024 die wichtigsten Zuckerproduzenten.

Wie wird Zucker hergestellt?

Zucker wird hergestellt, indem Saft aus Zuckerrohr- oder Zuckerrübenpflanzen gewonnen wird. Der Saft wird dann verarbeitet, um den Zucker zu extrahieren, der dann kristallisiert, getrocknet und raffiniert wird, um den von uns verwendeten Zucker herzustellen.