Leitfaden zum Platinpreis: Was treibt den Platinpreis?

Obwohl Gold (XAU) oftmals im Mittelpunkt der Handelsszene mit Edelmetallen steht, verfügt Platin (PL) über einzigartige Eigenschaften, durch die es in verschiedenen Branchen und eventuell auch in der Handelswelt wertvoll wird. Es ist daher notwendig, seine wichtigsten Eigenschaften und die Faktoren, die den Platinpreis beeinflussen, zu verstehen, ehe man mit dem CFD-Trading auf Platin beginnt.

In diesem Artikel gehen wir auf die Bedeutung von Platin, seine Herkunft, seine wichtigsten Anwendungen sowie die Faktoren genauer ein, die sich auf die Kursentwicklung von Platin auswirken:

TL; DR

• Platin gilt als eines der seltensten, reinsten und schwersten Metalle.
• Es kann sowohl als Edel- als auch als Industriemetall betrachtet werden.
• In der Industrie findet das Metall zahlreiche Anwendungen in den Bereichen Fertigung, Gesundheitswesen, umweltfreundliche und erneuerbare Energien.
• Der Platinkurs wird häufig in amerikanischen Dollar (USD) pro Unze angegeben.
• Die Entwicklung des Platinpreises kann durch den Wert des USD, geopolitische Spannungen, die Auffindung von Minenstandorten, das weltweite Wirtschaftswachstum, die Nachfrage nach Schmuck und Industrieprodukten, Recyclingmethoden sowie durch die Stimmung der Händler beeinflusst werden.
• Der Platinhandel mit Differenzkontrakten (CFDs) auf Platin und CFDs auf börsengehandelte Produkte (ETFs)*, welche die Entwicklung des Platinpreises verfolgen, bietet eine Möglichkeit, sich an der Preisvolatilität zu beteiligen.

*Die Verfügbarkeit hängt vom jeweiligen Betreiber ab.

Was ist Platin?

Platin ist ein silberweiß glänzendes Edelmetall (chemisches Symbol Pt), das für seine einzigartigen Eigenschaften geschätzt wird. Aufgrund seiner katalytischen Eigenschaften kann es chemische Reaktionen beschleunigen oder auslösen, ohne sich dabei selbst zu verbrauchen.

Die Seltenheit von Platin unterstreicht seinen Ruf als kostbares und exklusives Metall. Seine Korrosionsbeständigkeit und seine Fähigkeit, extremen Bedingungen zu widerstehen, steigern seinen Wert noch zusätzlich. Außerdem weist Platin eine bemerkenswerte Dichte auf, die es im Verhältnis zu seiner Größe ungewöhnlich schwer macht.

Sein hoher Reinheitsgrad verleiht ihm zudem eine hypoallergene Eigenschaft, weshalb es eine bevorzugte Wahl für Personen darstellt, die zu Metallallergien neigen.

Wo kommt Platin vor?

Im Gegensatz zu einigen anderen Metallen wie Kupfer (HG) und Silber (XAG) ist Platin nicht ohne weiteres auf der Erdoberfläche oder in ihrer unmittelbaren Nähe zu finden. Vielmehr kommt es in der Natur als verstreutes Element vor, oft vermischt mit anderen Metallen tief in der Erdkruste. Solche Metalle werden oft als Platingruppenmetalle (PGM) bezeichnet, zu denen neben Platin auch andere wertvolle Metalle wie Palladium (PA) zählen.

Die Gewinnung von Platin erfordert je nach Art der Lagerstätte spezialisierte Bergbautechniken. Nach der Gewinnung durchläuft das Erz einen komplexen Raffinationsprozess, bei dem Platin in speziellen Anlagen von den anderen im Gemisch enthaltenen Metallen getrennt wird.

Wofür wird Platin hauptsächlich verwendet?

Das üblicherweise mit Schmuck in Verbindung gebrachte Platin wird in einem breiteren industriellen Anwendungsspektrum eingesetzt.

Im Automobilbau ist es von besonderer Bedeutung, vor allem in Katalysatoren und Brennstoffzellenfahrzeugen (FCEV). Ferner findet es Anwendung bei der Herstellung von Salpetersäure, die für Düngemittel unerlässlich ist, sowie in der Petrochemie und der Glasindustrie.

Auch in aufstrebenden Bereichen wie der Wasserstoffwirtschaft ist Platin vielversprechend. Das Metall hat sich in letzter Zeit auch als Anlage- und Handelsoption etabliert.

Wer sind die größten Platinproduzenten?

Bis 2024 bleibt Südafrika der weltweit führende Platinproduzent, gefolgt von Russland. Simbabwe, Kanada und die Vereinigten Staaten sind ebenfalls Platinproduzenten, allerdings in einem geringeren Umfang.

Ein Beispiel für einen wichtigen PGM-Produzenten ist Northam Platinum Holdings (NPH.JO). Impala Platinum (IMP.JO) und Valterra Platinum (AMS.JO) sind Holdinggesellschaften von Unternehmen, die große Platinminen betreiben. Vale (VALE) ist ein bedeutender Nickelproduzent, der bei seinen Raffinerieprozessen Platin produziert.

Beispiele von Handelsplätzen für Platin

Wer sich am Platinmarkt beteiligen möchte, dem stehen verschiedene Handelsplätze mit Platinpreisen offen. Der London Platinum Market Limited (LPPM) und die New York Mercantile Exchange (NYMEX) der CME Group sind hierfür die zwei geläufigsten.

Die NYMEX bietet in der Regel Preise für standardisierte Platin-Terminkontrakte und -Optionen, während sich die LPPM auf Preise bezieht, die eher beim Trading mit physischem Platin und im außerbörslichen Handel (OTC-Markt) üblich sind.

Handelszeiten für Platin

Die Platinpreise an der LPPM werden zweimal am Tag durch Auktionen festgelegt: einmal um 09:45 Uhr Londoner Zeit (GMT) und ein weiteres Mal um 14:00 Uhr Londoner Zeit (GMT). Diese Notierungen werden von der Industriemetallbörse London Metal Exchange (LME) übernommen, die Optionen für das Trading mit Termingeschäften und Optionen auf Platin anbietet.

Für den Platinpreis an der NYMEX laufen die elektronischen Terminhandelszeiten an der CME Globex von Sonntag bis Freitag, 17:00 – 16:00 Uhr Central Time (GMT +5), mit einer täglichen 60-minütigen Unterbrechung um 16:00 Uhr Central Time (GMT +5).

Was bedeuten CFDs auf Platinum bei Plus500?

Für am Platinhandel interessierte Trader können Rohstoff-Differenzkontrakte (CFDs) eine hervorragende Alternative sein, um auf steigende oder fallende Platinkurse zu spekulieren, ohne das Metall physisch zu besitzen.

Beim Trading mit Rohstoffen über Plus500 gehen Sie eine Vereinbarung mit dem CFD-Anbieter ein, um die Preisdifferenz zwischen dem Ein- und Ausstieg aus Ihrer Platin-CFD-Position auszutauschen.

Eine wesentliche Besonderheit von CFDs ist der Leverage-Effekt, wodurch Sie mit einer relativ geringen Anfangsinvestition eine größere Platinposition halten können, was unter Umständen Ihre Gewinne steigert. Doch obwohl der Leverage Ihre Gewinne steigern kann, besteht auch die Gefahr, dass der Leverage-Effekt Ihre Verluste erheblich verstärkt, sollte sich der Markt gegen Sie entwickeln.

CFD-Trading kann komplex sein und birgt ein gewisses Risiko. Die Volatilität des Platinmarktes zusammen mit der Komplexität von CFDs macht sie zu einem risikoreichen Handelsinstrument für Trading-Einsteiger.

Auf der Trading-Plattform von Plus500 entspricht der Platin-CFD dem Preis pro Feinunze in USD, der auf dem Basiswert der Platin-Terminkontrakte der CME Group zuzüglich der Plus500-Gebühr beruht.

Welche Faktoren beeinflussen den Platinpreis?

Auf jedem Rohstoffmarkt spielt das Verhältnis zwischen Angebot und Nachfrage eine entscheidende Rolle, was den Wert von Rohstoffen wie Platin nicht selten beeinflusst. Betrachten wir die wichtigsten Einflussfaktoren auf den Rohstoffpreis:

Wert des amerikanischen Dollars (USD)

Der USD steht normalerweise in einem umgekehrten Verhältnis zum Preis der meistgehandelten Rohstoffe wie Platin, da diese in USD notieren. Wenn der USD im Vergleich zu anderen Währungen an Wert gewinnt, werden die Rohstoffe für Besitzer anderer Währungen teurer – und entsprechend umgekehrt, wenn der USD im Vergleich zu anderen Währungen nachgibt. Für Platin-Trader könnte es daher sinnvoll sein, den Devisenmarkt genau zu beobachten, insbesondere die meistgehandelten Währungspaare.

Auffindung neuer Platinvorkommen

Das Auffinden neuer Platinminen kann das gesamte Angebot an Platin erhöhen. Des Weiteren können sie die Marktstimmung und die Wahrnehmung der Trader beeinflussen, den Wettbewerb zwischen den Platinproduzenten verschärfen und den technologischen Fortschritt in den Bereichen Exploration, Abbau, Verarbeitung und Veredelungsverfahren ankurbeln. Solche Faktoren können zu Schwankungen des Platinpreises beitragen.

Politische und wirtschaftliche Instabilität in bedeutenden platinproduzierenden Ländern

Bedenkt man, dass mehr als 70 % des weltweiten Platinangebots aus Südafrika stammen und Russland mehr als 10 % (ab 2024) beisteuert, kann sich jede politische oder wirtschaftliche Unsicherheit dieser Länder erheblich auf den Platinpreis auswirken, da es zu Störungen auf der Angebotsseite des Rohstoffs führen kann.

Änderungen der Bergbauverordnung in Platinfördergebieten

Die Bergbauverordnungen können wichtige Elemente des Abbau- und Veredelungsverfahrens überwachen und umfassen Umweltprotokolle, Arbeitsnormen und Abbaurechte. Jede Änderung dieser Vorschriften kann sich auf die Produktionskosten, die Angebotsdynamik und die Stimmung der Anleger niederschlagen, was wiederum die Platinpreise beeinflussen könnte.

Nachfrage in der Automobilbranche

Im Zeitraum 2019 bis 2023 ist die Automobilindustrie mit einem Anteil von 30–44 % an der Gesamtnachfrage der größte Platinverbraucher. Diese Dominanz ist besonders in Europa und Japan zu beobachten. Das Metall spielt eine wichtige Rolle in Autokatalysatoren für sauberere Emissionen, Zündkerzen und Sensoren für eine optimale Motorleistung und ist sogar für zukünftige Brennstoffzellenfahrzeuge vielversprechend.

Allerdings steht seine Dominanz auch vor möglichen Herausforderungen. Technologische Fortschritte bei alternativen Katalysator-Materialien und strengere Emissionsvorschriften, die alternative Lösungsansätze zulassen, könnten sich auf die Nachfrage nach Platin bemerkbar machen. Auch die anhaltende Substitution durch Palladium, dessen Preisschwankungen die Entscheidungen der Hersteller beeinflussen, kann sich auf die Nachfrage nach diesem Metall auswirken.

Breitere industrielle Verwendung von Platin

Die physikalischen Eigenschaften von Platin, darunter seine nicht-toxische Beschaffenheit, seine Stabilität und außergewöhnlichen katalytischen Fähigkeiten, haben dazu beigetragen, dass es in einer Vielzahl von industriellen Anwendungen Anwendung findet. Hierzu gehören Anwendungen in der Chemieindustrie (Salpetersäure), in der Elektrotechnik (Festplattenlaufwerke) und in der Glasherstellung (LCD-Glas). Daneben kann das Metall auch im medizinischen und biomedizinischen Bereich eingesetzt werden (Medikamente auf Platinbasis, chirurgische Instrumente, elektromechanische Implantate, Orthopädie). Weiterhin findet Platin Anwendung in der Erdölraffinerie, insbesondere bei Reformierungs- und Isomerisierungsverfahren für die Herstellung von Benzin (RB-Kraftstoff).

Schmucktrends

Platin ist in der Schmuckbranche ziemlich beliebt und reagiert daher empfindlich auf Veränderungen des Verbrauchergeschmacks und Modetrends, die den Platinpreis positiv oder negativ beeinflussen können. Zudem kann sich die kulturelle und regionale Vielfalt der Schmuckvorlieben auf die Nachfrage nach diesem besonderen Metall auswirken. Ausschlaggebend dafür sind mögliche Veränderungen der kulturellen Neigungen oder der wirtschaftlichen Bedingungen in wichtigen Verbrauchermärkten wie China, Indien und Japan.

Recycling

Während der Bergbau nach wie vor die wichtigste Methode zur Beschaffung von Platin darstellt, gewinnt eine nachhaltige Alternative immer mehr an Bedeutung: Recycling von Platin. Wegen seiner Beständigkeit kann Platin aus verschiedenen Altmetallquellen recycelt werden. Darunter fallen Katalysatoren, Schmuck und Industriekatalysatoren. Innovationen im Bereich der Recyclingtechnologien könnten den Platinpreis beeinflussen, da sie sich bis zu einem gewissen Grad auf die Angebotsseite des Metalls beziehen können.

Stimmung der Trader

Verhaltensorientierte Finanz- und Handelspsychologie kann ein wichtiger Aspekt des Platinhandels sein. Die Emotionen, kognitiven Voreingenommenheiten und Wahrnehmungen der Trader können ihre Entscheidungsprozesse beim Trading beeinflussen und sich eventuell auf die Platinpreise im Allgemeinen auswirken. Dies kann mitunter zu Trends und Kursbewegungen führen, die nicht immer mit den fundamentalen Faktoren einhergehen.

Unter Berücksichtigung all dieser verschiedenen Faktoren können Trader ein klareres Bild dessen gewinnen, was die Angebots- und Nachfragedynamik beeinflusst und die Platinpreise auf dem Rohstoffmarkt nach oben oder unten treibt.

Platinpreise – Häufig gestellte Fragen (FAQs):

Platin vs. Goldpreise – Ist Platin günstiger als Gold?

Auch wenn sich der Kurs beider Metalle täglich ändert, ist der Platinpreis pro Unze im Allgemeinen weltweit günstiger als der Goldpreis pro Unze. Seit April 2024 kann Platin beispielsweise für rund 1.000 US-Dollar pro Unze gehandelt werden, während Gold für mehr als 2.300 US-Dollar pro Unze gehandelt wird.

Wo kann ich Platinpreise finden?

Platinpreise finden Sie an Handelsplätzen wie dem London Platinum Market Limited (LPPM) und der New York Mercantile Exchange (NYMEX) der CME Group, auf spezialisierten Websites, Trading-Plattformen und CFD-Anbietern wie Plus500.
* Die Preise von Plus500 richten sich nach dem Basiswert und verstehen sich inklusive zusätzlicher Gebühren.

Was treibt den Platinpreis nach oben oder unten?

Der Platinpreis kann von verschiedenen Faktoren beeinflusst werden. Zu diesen Faktoren dürften der Wert des USD sowie die geopolitische Instabilität und die wirtschaftlichen Spannungen in den wichtigsten Platin fördernden Ländern gehören. Ebenso können Änderungen der Bergbauverordnungen in den betreffenden Ländern und das Auffinden neuer Platinvorkommen eine wichtige Rolle spielen. Überdies können das globale Wirtschaftswachstum, die Trends in der Schmuckbranche sowie die Nachfrage aus dem Automobilsektor zu Preisschwankungen bei Platin führen. Eine breitere industrielle Verwendung von Platin, Recyclingmethoden und die Stimmung im Handelssektor können den Preis zusätzlich beeinflussen.

Auf welche Industrien wirken sich größere Veränderungen des Platinpreises am stärksten aus?

Am stärksten von Preisschwankungen bei Platin betroffen sind Industrien, die stark von dem Metall abhängen, wie etwa die Automobil-, Chemie-, Schmuck- und Erdölraffinerieindustrie. Bedeutende Preisschwankungen können sich auf diese Wirtschaftszweige in dreierlei Hinsicht auswirken: Produktionskosten, Verbraucherverhalten und die Entwicklung alternativer Materialien.