Průvodce obchodováním s cukrem: Co je cukr a jak s ním obchodovat

Cukr (SB) je známý především jako sladidlo do potravin a nápojů, ale je to také hlavní zemědělská měkká komodita na světovém trhu. Poptávka po cukru je úzce spjata s růstem populace, úrovní příjmů a dlouhodobým politickým a populačním vývojem, což z něj činí jedno z nejobchodovanějších aktiv na světě. Dále naleznete informace, které byste měli znát o obchodování s cukrem:

TL;DR

• Cukr je populární zemědělská komodita.
• Pod pojmem cukr rozumíme glukózu, fruktózu a sacharózu.
• Cukr, který se používá již více než 10 000 let, pochází z Indie a jihovýchodní Asie.
• Podle údajů k roku 2024 je největším producentem cukru Indie.
• S cukrem lze obchodovat prostřednictvím CFD, futures kontraktů, společností zabývajících se výrobou cukru, ETF a opcí.
• Cenu cukru ovlivňuje mnoho faktorů, včetně povětrnostních podmínek, trendů a dalších.

Fakta o cukru

Než se začneme zabývat podrobnostmi o cukru, uvedeme si o něm několik zajímavostí:

• Cukr se nachází ve všech rostlinách.
• Cukr se nepodléhá rozkladu, protože je pro většinu mikrobů toxický.
• Jen v USA se cukr pěstuje a/nebo rafinuje v 17 státech.
• Cukr má léčivé schopnosti díky své schopnosti pohlcovat vlhkost, což zabraňuje růstu bakterií v ranách. Využívání této jeho vlastnosti je doloženo již od roku 1700 př. n. l. a potvrzuje ho i nejnovější výzkum.
• Cukr je po extrakci z cukrové řepy nebo cukrové třtiny a promytí za účelem odstranění melasy a dalších rostlinných materiálů přirozeně bílý.

Historie obchodování s cukrem

• 8000 př. n. l.:Obchodování s cukrem začalo na Papui-Nové Guineji.
• 600 n. l.:Pěstování cukru a obchodování s ním se rozšířilo do jihovýchodní Asie a Indie.
• 1455–1480 n. l.: Na portugalském ostrově Madeira došlo k významnému růstu evropského cukrovarnického průmyslu.
• 1501 n. l.: Cukr se rozšířil přes Atlantik do Nového světa a Západní Indie.
• 19. století: David Lee Child představil první americkou továrnu na zpracování cukrové řepy.

Země s největší produkcí cukru

Podle údajů k roku 2024 je největším světovým producentem cukru Indie. Deset největších producentů cukru, mezi které patří také Brazílie, Thajsko a Čína, má společný 70% podíl na světových dodávkách cukru.

Největší výrobci cukru těží z příznivého klimatu, zemědělství a vyspělých technik, které podporují místní poptávku a hospodářský rozvoj. Vzájemné propojení pěstování cukrové třtiny, technologií a obchodu utváří moderní cukrovarnický průmysl, který uspokojuje rostoucí poptávku a podporuje rozvoj ekonomik po celém světě.

Jak obchodovat s cukrem

Smlouvy o rozdílu (CFD) na cukr

CFD na cukr jsou derivátové smlouvy mezi dvěma stranami, obvykle kupujícím a prodávajícím nebo obchodníkem a poskytovatelem CFD. Umožňují obchodovat s rozdílem v ceně cukru od počátku smlouvy až do jejího uzavření, aniž by bylo nutné cukr fyzicky vlastnit.

Tento typ obchodování s cukrem umožňuje obchodníkům potenciálně profitovat z rostoucích a klesajících cen cukru v závislosti na jejich pozici a směru trhu. CFD na cukr navíc využívají pákový efekt, což znamená, že zisky i ztráty se mohou znásobit.

Chcete-li se o obchodování s CFD dozvědět více, podívejte se na naše video a článek „Co je obchodování s CFD? “.

Futures na cukr

Futures kontrakt je dohoda mezi dvěma stranami o transakci s podkladovým aktivem za stanovenou cenu k určitému datu v budoucnosti.

Futures lze využít k ochraně před budoucími změnami cen, ale běžně se používají také k obchodování. Obchodníci mohou spekulovat na budoucí cenové pohyby, aniž by vlastnili podkladové aktivum.

K obchodování jsou k dispozici dva typy futures kontraktů na cukr: surový cukr a bílý cukr. Surový cukr se získává zpracováním šťávy z cukrové třtiny. Bílý cukr může být bílý řepný cukr, třtinový krystalový cukr nebo vysoce zpracovaný surový cukr.

Druhy futures na cukr:

• Futures na Cukr č. 11:
  Obchody s cukrem v kontraktech jsou běžně známé jako „Cukr č. 11“. Tento kontrakt představuje celosvětový standard pro obchodování se surovým cukrem. Stanovuje ceny za fyzickou dodávku surového třtinového cukru, který se dodává FOB (vyplaceně na palubu) plavidla v přístavu nacházejícího se v zemi původu cukru. Nejaktivněji se obchoduje na burze ICE.
  
  Newyorská komoditní burza (NYMEX), divize Chicagské komoditní burzy (CME), a Interkontinentální burza (ICE) poskytují smluvní dohodu pro cukr. Tento kontrakt je založen na vypořádání 112 000 liber světového cukru č. 11, který je uznáván jako celosvětový standard pro surový cukr.
• Futures na Cukr č. 16:
  Kontrakt na Cukr č. 16 je přizpůsoben potřebám zajištění amerických producentů cukru, koncových uživatelů a obchodníků. Tento kontrakt usnadňuje stanovení ceny a fyzické dodání surového třtinového cukru, ať už vypěstovaného v USA nebo zahraničního původu, přičemž clo platí dodavatel v jednom z pěti amerických rafinérských přístavů podle výběru příjemce.
• Futures na bílý cukr:
  Futures kontrakt na Bílý cukr slouží jako celosvětový standard pro stanovení hodnoty fyzického bílého cukru. Aktivně se do něj zapojují účastníci mezinárodního obchodu s cukrem, včetně cukrovarů, rafinerií, výrobců („koncových uživatelů“), spravovaných fondů a institucionálních i krátkodobých investorů.

Akcie související s cukrem

Akcie cukrovarnického sektoru jsou akcie společností zabývajících se produkcí a prodejem cukru a souvisejících výrobků a služeb, které zahrnují:

1. Pěstitele cukrové třtiny a cukrové řepy, kteří pěstují a sklízejí cukrovou třtinu nebo cukrovou řepu.
2. Cukrovary, které zpracovávají surový cukr na rafinované výrobky z cukru.
3. Producenty výrobků z cukru, jako jsou cukrovinky, slazené nápoje a další potravinářské výrobky. Mezi ně patří například společnosti vyrábějící čokoládu, jako je Nestle (NESN.VX) nebo Mondelez (MDLZ).
4. Distributoři cukru se zabývají distribucí a prodejem výrobků z cukru maloobchodníkům a spotřebitelům.

ETF související s cukrem

Burzovně obchodované fondy (ETF) jsou univerzální investiční koše, které zahrnují různá aktiva, jako jsou akcie, dluhopisy a komodity, umožňují diverzifikaci portfolia a lze s nimi obchodovat na burzách podobně jako s akciemi. Existují dva ETF, které obchodují s futures na Cukr č. 11:

1. SGG – iPath Bloomberg Sugar Subindex Total Return ETN.
2. CANE – Teucrium Sugar Fund.

Opce na cukr

Opce na cukr jsou finanční deriváty, které dávají držiteli právo, nikoliv však povinnost, koupit nebo prodat určité množství cukru za předem stanovenou cenu (realizační cena) ve stanovené lhůtě. Investoři a obchodníci tyto opce běžně využívají k zajištění proti výkyvům cen na trhu s cukrem nebo ke spekulacím na budoucí pohyby cen.

Obchodování s CFD na cukr u Plus500

Plus500 vám umožňuje obchodovat s CFD na cukr pomocí následujících kroků, pokud se domníváte, že je to pro vás správné rozhodnutí:

• Otevřete si obchodní účet.
• Přihlaste se k platformě přes webovou nebo mobilní aplikaci.
• Vyhledejte „cukr“ ve vyhledávacím řádku nebo přejděte do kategorie komodit na levé straně obrazovky a vyberte jej.

Alternativně si můžete otevřít bezplatný a neomezený demo účet, aniž byste riskovali svůj kapitál, a vyzkoušet si tak obchodování s CFD na cukr za reálných tržních podmínek. V cvičném obchodování můžete pokračovat, dokud si nebudete dostatečně jistí, že své dovednosti uplatníte při reálném obchodování.

Které faktory ovlivňují cenu cukru?

Cenu cukru může ovlivnit několik faktorů, které zahrnují:

• Celosvětové stavy cukru (zásoby): Nízké zásoby cukru naznačují silnou poptávku, slabou nabídku nebo obojí, což vede k růstu cen cukru. Ceny cukru mohou významně ovlivnit také dlouhé dodavatelské cykly.
• Inflace amerického dolaru: Ceny derivátů cukru jsou stanoveny v amerických dolarech, takže pokles hodnoty dolaru zlevňuje cukr pro zahraniční odběratele, což vede ke zvýšení poptávky a cen.
• Ceny ropy: Cukr představuje konkurenci pro etanol, alternativní palivo vyráběné z cukrové třtiny. Nižší ceny benzinu snižují poptávku po etanolu, což má za následek převis nabídky surového cukru nad poptávkou a nižší ceny cukru.
• Povětrnostní podmínky: Produkce cukru je citlivá na počasí. Sucho nebo nadměrná vlhkost v klíčových oblastech produkce cukru, jako je Brazílie, mohou narušit výrobu a ovlivnit ceny.
• Regulace: Vládní politiky, jako jsou dotace a dovozní cla, mají dopad na trhy s cukrem. Například americká dovozní cla chrání domácí zemědělce, ale zvyšují spotřebitelské ceny, což vede k hledání alternativních sladidel.
• Trendy spotřeby: S růstem světové populace roste i spotřeba cukru. Rostoucí povědomí o zdravotních dopadech konzumace cukru, jako je obezita a cukrovka, však může zpomalit růst poptávky na vyspělých trzích.

Závěr

Pochopení problematiky obchodování s cukrem, včetně historických trendů, současných předních producentů a různých obchodních metod, jako jsou CFD a futures, je nezbytné pro orientaci v této velmi vlivné a intenzivně obchodované zemědělské komoditě.