فك رموز الفضة: القيمة والأهمية

للتداول في الفضة، يستلزم الأمر فهمًا عميقًا للعوامل التي تؤثر على العرض والطلب. وهذا يستلزم معرفة ماهية الفضة، ومن أين تأتي، والتكاليف والتحديات التي ينطوي عليها تنقيبها، والاستخدامات الرئيسية للفضة التي قد تدفع الطلب، وبالتبعية ترفع السعر.

يغطي دليل Plus500 أساسيات الفضة للمتداولين، بدءًا من ماهية الفضة ودورها كمعدن ثمين وسلعة. سيستكشف بعد ذلك أصل الفضة، وطرق استخراجها ومعالجتها، وكيف لفهم هذه الجوانب أن يساهم في اتخاذ قرارات مستنيرة بشأن تداول الفضة.

ما هي الفضة؟ معدن ثمين وسلعة

تعتبر الفضة معدنًا ثمينًا وسلعة على حد سواء، وهي عنصر كيميائي يشار إليها بالرمز "Ag"، وهو يرمز إلى اسمها اللاتيني Argentum. تتألف الفضة من نظام بلوري مكعب الوجه، ويبلغ وزنها الذري 107.868 وحدة ذرية، ويشار إليها بالرقم الذري 47. في الأسواق المالية، يُشار للفضة برمز المؤشر XAG.

الفضة هي معدن انتقالي ناعم أبيض لامع مقاوم للتآكل والأكسدة. إنها مرنة للغاية ولكن ليس بنفس درجة الذهب، مما يسمح بتسطيحها على شكل صفائح أو تشكيلها في أسلاك مرنة لاستخدامات مختلفة، مثل المجوهرات، والإلكترونيات، وحتى التصوير الفوتوغرافي.

هل الفضة معدن ثمين؟

حظيت الفضة بتقدير البشرية منذ آلاف السنين وذلك جزئيًا بسبب لمعانها البراق. وعلى هذا النحو، هي تشبه الذهب، على الرغم من اعتبار الذهب أكثر قيمة في العموم. يتم استخدام الفضة في صناعة المجوهرات والأغراض القيِّمة مثل الأواني الرسمية، والزخارف، والصناعات الفنية. كما تم استخدامها في سك العملة منذ القرن السابع قبل الميلاد على أقل تقدير.

تُصنف الفضة، نظرًا لندرتها وقيمتها الاقتصادية وقدرتها على أن تكون ملاذًا آمنًا ضد التضخم، على أنها معدن ثمين، وتنضم إلى صفوف المعادن الثمينة الأخرى المعروفة مثل الذهب و البلاتين.

هل الفضة سلعة؟

بالإضافة إلى كونها معدنًا ثمينًا، تعد الفضة سلعة أيضًا لأنها مطلوبة بشدة في الاستخدامات الصناعية. إن قابليتها للتطويع، وقدرتها على التوصيل، وغيرها من الصفات الأخرى هو ما أوجد للفضة مكانًا في العديد من التقنيات على مر القرون. على سبيل المثال، إنها حساسة للضوء، لذلك لعبت دورًا مهمًا في تصوير الأفلام.

في القرون الأخيرة، كان للفضة مجموعة متنوعة من الاستخدامات الصناعية. يتم استخدامها كسبائك لحام وربط، وكذلك في البطاريات، وطب الأسنان، وشرائح المصابيح، والمفاعلات النووية، وتكنولوجيا الطاقة الشمسية، وشرائح الترددات اللاسلكية، وأشباه الموصلات، وشاشات اللمس، وتنقية المياه، وغيرها المزيد. تعتبر الفضة أيضًا مضادة للميكروبات وغير سامة، مما يجعلها مفيدة للمنتجات الطبية.

ينتج عن إذابة الفضة النقية في حمض النيتريك إلى إنتاج نترات الفضة، والتي يمكن استخدامها كمسحوق، أو رقائق، أو معجون فضة. تُستخدم الفضة النانوية، أو الفضة ذات الجسيمات الصغيرة، في التقنيات النانوية الناشئة.

في يناير 2023، صرح رئيس استراتيجية المعادن في شركة MKS PAMP نيكي شيلز، بأن "الجزء الأكبر من الطلب على الفضة هو صناعي، [وهو ما يعادل] تقريبًا 50٪ من إجمالي الطلب". هذا يعني أنها سلعة صناعية أكثر بكثير من الذهب. في عام 2022، جاء أقل من 10٪ من الطلب على الذهب لأغراض التكنولوجيا بسبب ثمنها الباهظ إلى حد بعيد، وتوفر بدائل أرخص، مثل الفضة.

قد يأتي تداول الذهب بشكل أساسي كونه معدنًا نفيسًا ذو قيمة جوهرية، في حين اعتبار الفضة كمعدن نفيس وسلعة صناعية، سببًا رئيسيًا في اختلاف طريقة تحركهما واستجابتهما لقوى السوق.

إمدادات الفضة: كيفية الحصول على الفضة

تُستخرج الفضة من خلال التعدين، وهي عنصر موجود في القشرة الأرضية في شكل نقي يسمى "الفضة الأصلية". اليوم، تأتي الفضة من ثلاثة مصادر أساسية: مناجم الفضة المتخصصة، والفضة التي يتم الحصول عليها كمنتج ثانوي من تعدين المعادن الأخرى، والفضة المعاد تدويرها من الاستخدامات السابقة، مثل المجوهرات القديمة وأفلام التصوير الفوتوغرافي.

استنادًا إلى البيانات المنشورة في أكتوبر 2023، شكلت المنتجات الثانوية لتعدين الرصاص والزنك ما يقرب من 30.2 في المائة من إجمالي إنتاج الفضة العالمي في 2022، مما يجعلها المصدر الرئيسي لإنتاج الفضة عالميًا في ذلك العام. وفي المرتبة الثانية، ساهم التعدين الأساسي للفضة فيما يقرب من 28 في المائة من الإنتاج العالمي خلال ذلك العام.

تشكل معرفة مصدر الفضة وكيفية طرحها في السوق أمرًا ضروريًا لفهم جانب العرض في سوق الفضة وكيفية تأثيره على الأسعار.

أين توجد الفضة؟

توجد الفضة بشكل طبيعي في جميع أنحاء العالم وتتركز بشكل عام حول الرواسب المائية الحرارية.

استنادًا إلى البيانات المنشورة في أكتوبر 2023، جاءت المكسيك وبيرو والصين بين أكبر منتجي الفضة في عام 2022، مع امتلاك بيرو وأستراليا والصين أكبر احتياطيات للفضة، وفقًا لمنصة Statista.

كيف يتم تعدين الفضة؟

يتم استخراج الفضة باستخدام طرق التعدين السطحي والتعدين الجوفي. يستلزم التعدين السطحي آلات ثقيلة لاستخراج الرواسب القريبة من سطح الأرض. يستلزم التعدين الجوفي حفر أعمدة عميقة في الأرض لاستخراج الخامات.

بمجرد استخراجها، يتم سحق الخامة وطحنها لفصل جزيئات الفضة عن المعادن والخامات المحيطة من خلال التعويم والمعالجة الكيميائية، وعزل الفضة لصقلها بشكل أكبر.

تؤثر تكلفة التعدين تأثيرًا كبيرًا في تحديد أسعار الفضة وهي تتأثر بعوامل متعددة، بما في ذلك تكلفة العمالة، والطاقة، والامتثال البيئي، وكلها تتوقف على مكان وجود المنجم.

ومع ذلك، يؤثرسعر الفضة أيضًا على ممارسات التعدين. عندما تصبح الفضة أكثر تكلفة، غالبًا ما تكون المناجم أكثر ربحية من خلال بيعها للدرجات المتدنية من الفضة. منذ عام 2005، انخفضت درجة خام الفضة الإجمالية بأكثر من 50٪.

كيف يتم تصنيع الفضة؟

بمجرد تنقية الفضة، تكون جاهزة للصهر والصب في أشكال مختلفة، مثل القضبان والسبائك، استنادًا إلى الاستخدام المرجو. ثم يتم شراء هذه الفضة وتحويلها إلى منتجات نهائية.

يعتمد بيع الفضة على نقائها ودقتها. النقاء هو نسبة الفضة في المزيج النهائي. على سبيل المثال، تتمتع الفضة الاسترليني المستخدمة في المجوهرات بنقاء 92.5٪، أي ما يعادل دقة 925. إلا أن جهات سك العملة، وهي منشآت تصنيع العملات، تشتري فقط الفضة الفاخرة بنقاوة 99.9٪، لذلك عندما يشتري المتداولون سبائك الفضة أو يتداولون عقود فروقاتها، فإنهم يتداولون الأسعار على الفضة النقية.

تسعير الفضة

يتم استخدام الفضة باستمرار لتنويع المحفظة وكوسيلة للتحوط ضد الانكماش الاقتصادي والتضخم. يُنظر إلى الذهب والفضة عمومًا على أنهما أصول "الملاذ الآمن"، حيث يحافظان على قيمتهما وسط انخفاضات العملة وسوق الأسهم. يؤثر توافر العرض والطلب الصناعي بشكل كبير على سعر الفضة.

ظلت القيمة السوقية للفضة تقريبًا بين 20 و 25 دولارًا أمريكيًا للأونصة (31.1035 جرامًا) خلال العام الماضي. يقوم المتداولون بالدخول والخروج من عقود الفضة للاستفادة من هذه التقلبات في القيمة.

كيفية تداول الفضة

إذا كنت ترغب في بدء تداول الفضة، فمن المفيد أن تفهم عوامل العرض والطلب التي تؤثر على أسعار الفضة.

يتطلب فهم سلسلة توريد الفضة التعرف على مصادرها الجيولوجية وتقييم وفرتها وتتبع مسارها من القشرة الأرضية إلى تطبيقاتها النهائية.

وفي الوقت نفسه، يتطلب فهم جانب الطلب استيعاب الخصائص الأساسية للفضة التي تجعلها ذات قيمة، حيث تعمل كمعدن ثمين وسلعة.

باستخدام هذه المعلومات، يمكنك متابعة اتجاهات العرض والطلب واتخاذ قرارات أكثر استنارة حول ما تعنيه هذه الاتجاهات لتداول الفضة.

يجب أن تقوم دائمًا بأبحاثك الخاصة أو تطلب المشورة المهنية من شخص متخصص.

الأسئلة الشائعة حول الفضة

كيف يتم استخدام الفضة في التكنولوجيا؟

تم استخدام الفضة بالتطبيقات التكنولوجية لعدة قرون. في العصور القديمة، كانت تُستخدم كعملة ويُصنع منها أيضًا حاويات النبيذ والمواد الغذائية نظرًا لأنها تحارب البكتيريا. في القرن التاسع عشر، ظهرت مجموعة متنوعة من الاستخدامات الطبية للفضة، بما في ذلك الغرز الفضية لتقليل الالتهاب بعد الجراحة، وضمادات الأوراق الفضية لمكافحة العدوى. في ثمانينيات القرن التاسع عشر، أصبحت أيضًا عنصرًا أساسيًا في التصوير الفوتوغرافي.

يمكنك العثور على الفضة في جميع الأجهزة الإلكترونية تقريبًا. تستخدم المحركات النفاثة حوامل فضية، وتحتوي الألواح الشمسية على ما يصل إلى 20 جرامًا من الفضة، وتحتوي السيارات الكهربائية على ما بين 25 و 50 جرامًا من الفضة.

كما تظهر استخدامات جديدة باستمرار، ومن المتوقع أن تلعب الفضة دورًا حيويًا في تكنولوجيا النانو وتعزز سعة تخزين البطاريات والمكثفات الفائقة.

ما هي خيارات تداول الفضة؟

هناك العديد من خيارات تداول الفضة. يمكنك تداول الأسهم في شركات التعدين ومصنعي الفضة أو الصناديق المتداولة في البورصة (ETFs) التي تتبع سعر الفضة. يمكنك شراء وبيع السبائك الفضية، إما عن طريق الاستحواذ عليها فعليًا، أو الدفع لبنك السبائك للاحتفاظ بالفضة، أو من خلال التعرض لأسعار الفضة دون امتلاكها فعليًا عن طريق تداول عقود الفروقات مع Plus500.