شرح تداول ريفيان: مقدمة لتداول أسهم RIVN

ينمو سوق السيارات الكهربائية (EV) سريعًا، وتقدم العديد من الشركات الناشئة عروضًا استثنائية قيِّمة. وعليه، قد يكون من المحير للمتداولين تحديد الرواد في مجال صناعة السيارات الكهربائية.

تستكشف هذه المقالة شركة ريفيان للسيارات (RIVN) وأهم ما يميزها عن الشركات الأخرى المصنعة للسيارات الكهربائية. سنستكشف الميزات لدى ريفيان ومكانتها في سوق الأسهم.

النقاط الرئيسية:

• شركة ريفيان للسيارات (RIVN) هي شركة أمريكية لتصنيع السيارات الكهربائية.
• تأسست شركة ريفيان في عام 2009 من قبل روبرت سكارينج، وقد حققت إنجازات بارزة، بما في ذلك الاستحواذ على مصنع إنتاج، وتقييم لافت أثناء الاكتتاب العام وشراكات مهمة.
• بحلول 3 يوليو 2024، كان سهم ريفيان قد حقق مكاسب كبيرة على المدى القصير بنسبة بلغت 31.61٪ خلال شهر واحد ولكنه انخفض بنسبة 35.76٪ منذ بداية العام وبنسبة 26.24٪ بالمقارنة بالعام الماضي.
• يسمح التداول عبر الإنترنت بالمضاربة قصيرة الأجل على تحركات أسعار أسهم ريفيان باستخدام عقود الفروقات لتحقيق ربح من الأسواق الصاعدة أو الهابطة.

من هي شركة ريفيان؟

شركة ريفيان للسيارات (RIVN) هي شركة مقرها الولايات المتحدة تُعْنَى بتصميم وتصنيع السيارات الكهربائية وتقنياتها. يقع مقرها الرئيسي في إيرفين، بكاليفورنيا. تمتلك الشركة أيضًا منشأة تصنيع رئيسية في مدينة نورمال بولاية إلينوي ومرافق إضافية أخرى في الولايات المتحدة، وصربيا، وبريطانيا، وكندا.

نظرة عامة على شركة ريفيان للسيارات

يقدم هذا القسم نظرة عامة موجزة عن رحلة شركة ريفيان، ورسالة إرشادية، وعروض رئيسية.

تاريخ وخلفية شركة ريفيان للسيارات

الأيام الأولى لريفيان (2009-2015)

• تأسست شركة ريفيان على يد روبرت سكارينج في فلوريدا عام 2009.
• ركزت ريفيان في البداية على السيارات ذاتية القيادة والسيارات الكهربائية وحملت الشركة أسماء مختلفة (Mainstream Motors ولاحقًا Avera Automotive) قبل أن تستقر على ريفيان للسيارات في عام 2011.
• كان المسعى الأول للشركة هو تصنيع السيارة الرياضية (R1)، ولكن تم تأجيل ذلك سعيًا وراء تحقيق تأثير أوسع في الصناعة.
• في عام 2015، سمحت الاستثمارات الكبيرة لشركة ريفيان بتوسيع مرافق أبحاثها وتحويل تركيزها نحو السيارات الكهربائية ذاتية القيادة، واستهدفت على الأرجح أسواق السيارات التي تهتم بتقاسم وسيلة النقل والسيارات ذاتية القيادة.

ريفيان تستعد للإنتاج (2016-2020)

• في عام 2017، استحوذت شركة ريفيان على مصنع سابق لشركة ميتسوبيشي موتورز (8058 TY). في إلينوي كمنشأة إنتاج أولية، على غرار نهج الاستحواذ الذي اتبعته شركة تيسلا (TLSA).
• في نفس العام، كشفت الشركة النقاب عن أول سياراتها الكهربائية: سيارة بيك أب R1T وسيارة الدفع الرباعي R1S، المصممتان للمغامرة والقيادة الذاتية مستقبلاً.
• نمت القوى العاملة في شركة ريفيان بشكل كبير في عام 2020 خلال فترة الإنتاج، حيث وصلت إلى أكثر من 9000 موظف بحلول أواخر 2021.

رحلة ريفيان (2021-2024):

• في أواخر عام 2021، أصبحت الشركة أول من يقدم سيارة بيك أب كهربائية للمستهلكين (R1T). كما كان لديها اكتتاب عام أولي ناجح، حيث وصل تقييمها إلى ما يقرب من 100 مليار دولار.
• في عام 2022، واجهت ريفيان ردود فعل عنيفة لرفعها أسعار السيارات المحجوزة مسبقًا بسبب نقص قطع الغيار.
• في نفس العام، دخلت ريفيان في شراكة مع مرسيدس بنز (MBG.DE) لإنشاء مصنع أوروبي لها، ولكن فشلت هذه الخطة لاحقًا في ذلك العام. كما أعلنت عن خطط لاعتماد معيار شحن تيسلا (NACS) في عام 2023، مما يسمح لسائقي سيارات ريفيان باستخدام شبكة محطات شحن تيسلا.
• على الرغم من مغادرة المسؤولين التنفيذيين في عام 2023، حققت ريفيان إنجازات مهمة، مثل تسليم 10,000 سيارة توصيل كهربائية (EDV) إلى أمازون (AMZN).
• في 25 يونيو 2024، أعلنت فولكس فاجن (VOW) عن خطط لاستثمار ما يصل إلى 5 مليارات دولار في ريفيان من خلال مشروع مشترك بحلول عام 2026.

رؤية ورسالة شركة ريفيان

تركز مهمة ريفيان على حماية البيئة من أجل الأجيال القادمة. تؤمن الشركة بالتعاون وتركز بشدة على بناء سيارات كهربائية عالية الجودة تشجع على الاستكشاف والاستدامة.

تهدف الشركة إلى تحقيق الاستخدام الكامل للطاقة المتجددة بنسبة 100٪ في مصنعها في نورمال بإلينوي بحلول عام 2030، وتسعى إلى تحويل مرافق ريفيان الأخرى إلى مصادر الطاقة المتجددة بنسبة 100٪.

إدراكًا منها أن التأثير البيئي الأكبر للسيارة الكهربائية يأتي من الكهرباء المستخدمة لشحنها، تلتزم ريفيان أيضًا بتزويد شبكات الشحن الخاصة بها بالطاقة المتجددة بنسبة 100٪.

أبرز منتجات وخدمات ريفيان

تقدم ريفيان مجموعة من السيارات الكهربائية والخدمات المتصلة بها للاستخدام الاستهلاكي والتجاري.

1. المركبات الاستهلاكية:
   تقوم شركة ريفيان بتصنيع وبيع السيارات الكهربائية للمستهلكين. ومن ضمن هذه السيارات:
• R1T: شاحنة بيك أب كهربائية ذات صفين تتسع لخمسة ركاب.
• R1S: سيارة دفع رباعي كهربائية بثلاثة صفوف وتتسع لسبعة ركاب.
2. المركبات التجارية:
   تتعاون ريفيان مع أمازون لتطوير شاحنة ريفيان التجارية لتوظيفها في عمليات التوصيل بالشاحنات الكهربائية.
3. خدمات المستهلك:
   بالإضافة إلى السيارات الكهربائية، تقدم الشركة الخدمات التالية:
• أدوات رقمية لمساعدة العملاء على تمويل أو استئجار سيارات ريفيان.
• خيارات التأمين القائمة على تقنيات المعلومات.
• خدمات الصيانة والإصلاح للحفاظ على التشغيل السلس لسيارات ريفيان الكهربائية.
• خدمات البرامج والميزات والتحديثات لمركبات ريفيان.
• تشمل حلول الشحن شبكة ريفيان أدفنتشر لأجهزة الشحن السريعة ومعيار الشحن المشترك.
4. الخدمات التجارية:
   تقدم ريفيان منصة FleetOS، وهي منصة اشتراك لإدارة أساطيل سيارات ريفيان الكهربائية.

سوق السيارات الكهربائية وإمكانات نموها

لفهم إمكانات ريفيان بشكل كامل، يجب علينا أولاً أن نستكشف بإيجاز سوق السيارات الكهربائية بشكل عام.

حجم سوق صناعة السيارات الكهربائية

مع حجم سوق يبلغ 388.1 مليار دولار في عام 2023، يستعد قطاع السيارات الكهربائية لنمو هائل، والذي قد يصل إلى 951.9 مليار دولار بحلول عام 2030. تعكس هذه الأرقام معدل نمو سنوي مركب (CAGR) قدره 13.7٪.

وفقًا لوكالة الطاقة الدولية، سجلت السيارات الكهربائية زيادة في المبيعات بنسبة 35٪ في عام 2023، لتصل إلى ما يقرب من 14 مليون وحدة، حيث بلغ أسطول السيارات الكهربائية التراكمي 40 مليونًا على النطاق العالمي. ما تزال الصين، والولايات المتحدة، وأوروبا من أهم الأسواق، وهي مسؤولة بشكل جماعي عن 95٪ من المبيعات العالمية في عام 2023.

التحليل المقارن للمركبات الكهربائية

• تحليل مقارن لشركات ريفيان وتيسلا

  تُعتبر شركات ريفيان وتيسلا من اللاعبين البارزين في سوق السيارات الكهربائية المزدحم، ولكنهما يقدمان آفاقًا استثمارية مختلفة تمامًا. نظرًا لسلسلة التوريد ونموذج الإنتاج المحسّن لشركة تيسلا، تعتبر تيسلا صانع السيارات الكهربائية الأكثر ربحية (اعتبارًا من مارس 2024)، حيث قاربت أرباحها من 7000 دولار في كل مركبة. في نفس الفترة من عام 2024، جنت تيسلا أكثر من 29 مليار دولار من الاحتياطيات النقدية، مما سمح لها بالاستثمار في مصانع جديدة، والقيادة الذاتية، والروبوتات.

  في المقابل، لم تحقق ريفيان أرباحًا أبدًا، مع استمرار تجاوز نفقاتها لنمو إيراداتها. على الرغم من التحسينات في الإنتاج وتقليص الخسائر، خسرت ريفيان حوالي 40 ألف دولار في كل سيارة تم بيعها في الربع الرابع من عام 2023، وهو تحسن بالمقارنة مع خسارتها أكثر من 160 ألف دولار عن كل مركبة في الربع الرابع من عام 2022. يجعل هذا الصراع المالي، إلى جانب ارتفاع معدل استنزاف الاحتياطيات النقدية، الاستثمار في ريفيا أكثر خطورة.

• تحليل مقارن لشركات ريفيان ونيو

  ميزت شركة نيو (NIO)، وهي شركة صينية رائدة في تصنيع السيارات الكهربائية، نفسها بشبكة من محطات تبديل البطاريات، مما يسهل التغيير السريع لبطاريات مركباتها. في حين شهدت نيو نموًا قويًا في عمليات تسليم المركبات بين عامي 2020 و2021، تباطأ معدل نموها إلى 34٪ في عام 2022، ويرجع ذلك بنسبة كبيرة إلى مشكلات سلسلة التوريد وتحديات الاقتصاد الكلي. اعتبارًا من ديسمبر 2023، تحسنت نيو تدريجيًا في عمليات التسليم وهوامش المركبات وحافظت على مركز مالي قوي.

  في المقابل، واجهت شركة ريفيان مشكلات تتعلق بالوعود المبالغ فيها وعدم تحقيق أهدافها الإنتاجية. في حين زادت ريفيان إنتاجها من 1,015 مركبة في عام 2021 إلى 36,961 في الأشهر التسعة الأولى من عام 2023، إلا أنها فشلت باستمرار في تحقيق أهدافها الطموحة. وقد زادت عمليات سحب سياراتها بدواعي السلامة وقيود سلاسل التوريد من إعاقة تقدمها. ومع ذلك، قطعت ريفيان شوطًا كبيرًا في خفض تكاليفها وتقليص خسائرها، مدعومة باحتياطي نقدي كبير. بشكل عام، أظهرت الشركة معدلات نمو صحية، في حين تمتعت نيو بمسار نمو أكثر استقرارًا، وإن كان أبطأ.

نظرة عامة على الجوانب المالية وأداء سهم ريفيان

بعد الاستكشاف الموجز لسوق السيارات الكهربائية، من المهم فهم أداء مؤشرات التداول في ريفيان.

أداء سوق أسهم ريفيان (اعتبارًا من 3 يوليو 2024)

• الأداء قصير المدى: ارتفع سهم ريفيان بنسبة 31.61٪ خلال الشهر الماضي.
• الأداء على المدى المتوسط: على مدى الأشهر الثلاثة الماضية، ارتفع السهم بنسبة 42.98٪، مما عزز انتعاشه ونشر مشاعر إيجابية بين المستثمرين.
• الأداء طويل الأجل: على الرغم من المكاسب الأخيرة، حقق سهم ريفيان خسارة قدرها 35.76٪ منذ بداية العام و 26.24٪ خلال العام الماضي.
• نطاق 52 أسبوعًا: يُظهر نطاق 52 أسبوعًا أعلى وأدنى الأسعار التي تم تداول أسهم ريفيان بها خلال العام الماضي. بالنسبة لريفيان، يتراوح نطاق 52 أسبوعًا بين 8.26 دولارًا إلى 28.06 دولارًا. هذا يعني أنه خلال عام 2023:
  كان أدنى سعر تداول لسهم ريفيان هو 8.26 دولارًا. وأعلى سعر وصل إليه هو 28.06 دولارًا.

القيمة السوقية لشركة ريفيان والأسهم المتداولة (اعتبارًا من 3 يوليو 2024)

• بلغت القيمة السوقية لشركة ريفيان 14.82 مليار دولار.
• تمتلك الشركة أيضًا 987.5 مليون سهم متداول وأسهم قائمة لدى المستثمرين بقيمة 717.41 مليون، وهو ما يعني سيولة شديدة لأسهم شركة ريفيان في التداول العام.

تقلبات ومخاطر سهم ريفيان (اعتبارًا من 3 يوليو 2024)

• بيتا: تشير قيمة بيتا البالغة 2.21 إلى أن سهم ريفيان أكثر تقلبًا من المعنى العام للسوق - من المرجح أن يشهد سعر سهم ريفيان تقلبات أكبر بالمقارنة بالسوق الأوسع.

أداء أرباح ريفيان

• اعتبارًا من منتصف عام 2024، بلغت أرباح ريفيان للسهم الواحد - 5.76 دولارًا، مما يعني خسارة تشغيلية للشركة.

ما هي نقاط قوة سهم ريفيان؟

تتمتع أسهم يفيان ببعض الميزات السوقية التي قد تجعلها جديرة بالشراء. وتشمل ما يلي:

سوق كبير ومتزايد: من المتوقع أن يشهد سوق السيارات الكهربائية العالمي نموًا كبيرًا، مما يخلق فرصة كبيرة لشركة ريفيان. بيعت موديلات R1T Pickup و R1S SUV جيدًا بالفعل، مما يشير إلى الطلب القوي على خط إنتاجهما.

مركز مالي قوي: تتمتع شركة ريفيان تاريخيًا برصيد نقدي صحي وبإمكانية الوصول إلى أسواق رأس المال. وقد أظهرت الشركة تقدمًا في تقليل الخسائر وتحسين الهوامش الإجمالية لكل مركبة.

التحديات التي تواجه ريفيان

على الرغم من كونها شركة سيارات كهربائية واعدة، إلا أن شركة ريفيان أكثر عرضة للعوامل التي قد تؤثر على سعر سهمها، مثل:

المنافسة: تفتقر ريفيان إلى منتجات السوق الشاملة المتاحة بسهولة. عند وصول سيارات R2 ذات الأسعار المعقولة في عام 2026، قد تواجه شاحنات كهربائية وسيارات دفع رباعي تنافسية من إنتاج شركات تصنيع معروفة مثل فورد (F) وجنرال موتورز (GM).

حساسية السوق: سهم ريفيان معرض للتذبذب بفعل التأرجح في معنويات المستثمرين تجاه علامتها التجارية، والسيارات الكهربائية، وأسهم التكنولوجيا بشكل عام. بالإضافة إلى ذلك، قد يؤثر ارتفاع أسعار الفائدة على المقدرة الاقتنائية لمنتجات ريفيان.

المخاوف المالية: إذا أدى تأخر الإنتاج أو الانكماش الاقتصادي الأوسع إلى الحد من وصول ريفيان إلى تمويل إضافي، فقد لا تحافظ الاحتياطيات النقدية للشركة على ذلك مع إطلاق R2 في عام 2026.

مخاطر الإنتاج وسلسلة التوريد: يعتمد نجاح ريفيان بشكل كبير على الإنتاج الفعال وسلاسل التوريد المَأمُونة. يمكن أن تشكل تحديات التصنيع المفاجئة، مثل التأخيرات والأعطال، مخاطر كبيرة على قدرة ريفيان على تلبية طلب العملاء، مما قد يتسبب في انتكاسات مالية.

المخاطر التنظيمية والسياسية: يتعين على ريفيان تحقيق الموازنة بين التكيف مع اللوائح المتغيرة، والسياسات البيئية، وتكاليف الإنتاج. يمكن أن تؤثر هذه العوامل بشكل كبير على الحوافز والأداء المالي العام لشركة ريفيان.

كيفية تداول سهم ريفيان

لتحقيق استفادة محتملة من تقلبات أسعار أسهم شركة ريفيان، يمكن للأشخاص إما في اقتناء الأسهم أو التداول على أسهم ريفيان.

ما هو التداول على أسهم ريفيان؟

في السياق المتعلق بشركة ريفيان (RIVN)، يتضمن تداول الأسهم شراء أسهم ريفيان والاحتفاظ بها على مدى فترة زمنية متوسطة إلى طويلة. الهدف هو الربح بطريقتين:

• زيادة سعر السهم: من الناحية المثالية، إذا ارتفع سعر سهم ريفيان (RIVN) بمرور الوقت. يمكنك بيعها لاحقًا بسعر ممتاز لتحقيق مكاسب مالية.
• دخل الأرباح المحتمل: تدفع بعض الشركات القائمة أرباح، وهي جزء من أرباحها الموزعة على المساهمين. في حين تُعتبر ريفيان شركة يافعة لا تدفع أرباحًا في الوقت الحالي، إلا أنها قد تفعل ذلك عندما تصبح أكثر ربحية.

ما هو تداول عقود الفروقات على أسهم ريفيان؟

يتيح لك تداول أسهم ريفيان من خلال منصات مثل Plus500 المضاربة على تحركات أسعار أسهم الشركة دون امتلاك الأصل الأساسي. يختلف هذا عن شراء الأسهم والاحتفاظ بها على المدى الطويل ويكون مناسبًا للمتداولين الذين يميلون إلى المضاربة قصيرة الأجل ويمكنهم التعامل مع المخاطر الكامنة وراء تداول عقود الفروقات.

بدلاً من الامتلاك المباشر لأسهم ريفيان، استخدم عقود الفروقات (CFDs) - وهي أدوات مالية تتعقب تحركات أسعار الأصول الأساسية (سهم ريفيان).

مع عقود فروقات سهم ريفيان، يمكنك إما الحصول على:

• صفقة طويلة: هذا يعني أنك تتوقع ارتفاع سعر سهم ريفيان (الشراء). إذا ارتفع السعر، فستحقق ربحًا.
• صفقة قصيرة: هذا يعني أنك تتوقع انخفاض سعر سهم ريفيان (البيع). على هذا النحو، إذا انخفض السعر، فستحقق ربحًا.

الخلاصة

تجسد شركة ريفيان (RIVN) أكثر من مجرد شركة تصنيع سيارات أمريكية، إنها تعكس رؤية لمستقبل مدعوم بالنقل المستدام. هذا يجعل سهم ريفيان خيارًا ممكنًا للمتداولين والمستثمرين الذين يسعون إلى التعرض لسوق السيارات الكهربائية المتنامي (EV).

تقدم رحلة الشركة، من بداياتها الطموحة إلى موقعها الحالي كمنافس في مشهد السيارات الكهربائية، لمحة عن رؤيتها لإحداث ثورة في الصناعة. من خلال فهم العوامل التي تؤثر على سعر سهم ريفيان، مثل الأداء المالي واتجاهات الصناعة واللوائح الحكومية، يمكنك اتخاذ قرارات مستنيرة بشأن الفرص المحتملة ذات الصلة بتقلبات الأسعار قصيرة الأجل وآفاق النمو على المدى الطويل.